Dochód z zysków to wskaźnik finansowy Wskaźniki finansowe Wskaźniki finansowe są tworzone z wykorzystaniem wartości liczbowych zaczerpniętych ze sprawozdań finansowych w celu uzyskania znaczących informacji o firmie, które opisują relacje spółki LTM LTM (ostatnie dwanaście miesięcy) LTM (ostatnie dwanaście miesięcy) , znany również jako kroczący lub kroczący okres dwunastu miesięcy, to przedział czasowy często stosowany w połączeniu ze wskaźnikami finansowymi, takimi jak przychody lub zwrot z kapitału własnego (ROE), do oceny wyników firmy w okresie bezpośrednio poprzedzającym 12 miesięcy. zysk na akcję Zysk na akcję (EPS) Zysk na akcję (EPS) jest kluczowym miernikiem używanym do określenia części zysku spółki dla zwykłego akcjonariusza. EPS mierzy zysk każdej akcji zwykłej na podstawie ceny akcji spółki za akcję.Rentowność zysków jest odwrotnością stosunku ceny do zysku (P / E). Wskaźnik ceny do zysku Wskaźnik ceny do zysku (wskaźnik P / E) to stosunek ceny akcji spółki do zysku na akcję. Daje inwestorom lepsze poczucie wartości przedsiębiorstwa. Wskaźnik P / E pokazuje oczekiwania rynku i jest ceną, jaką musisz zapłacić za jednostkę bieżących (lub przyszłych) zarobków. Szybki wzór na zysk z zysku to E / P, zarobki podzielone przez cenę. Dochód to dobry zwrot z inwestycji ROI Wzór (zwrot z inwestycji) Zwrot z inwestycji (ROI) to wskaźnik finansowy używany do obliczania korzyści, jakie uzyska inwestor w stosunku do kosztu inwestycji. Najczęściej mierzy się go jako dochód netto podzielony przez pierwotny koszt kapitału inwestycji. Im wyższy wskaźnik, tym większe zasiłki.metryczny i może służyć do pomiaru stopy zwrotu z akcji.
Wyjaśnienie zysku z zarobków
Zasadniczo dochód z zysków pokazuje, ile zysku na akcję firma generuje z każdego dolara zainwestowanego w akcje firmy. W przeciwieństwie do swojego odpowiednika wskaźnika P / E, dochód z zysków nie może zapewnić wglądu w wycenę akcji. Zamiast tego jest on zwykle używany przez inwestorów do oceny stopy zwrotu inwestycji. Stopa zwrotu Stopa zwrotu (ROR) to zysk lub strata z inwestycji w danym okresie w stosunku do początkowego kosztu inwestycji wyrażona w procentach . Ten przewodnik przedstawia najpopularniejsze formuły. Wskaźnik ten może być szczególnie cenny przy porównywaniu potencjalnych zwrotów z różnych papierów wartościowych.
W niektórych przypadkach rentowność zysku jest wykorzystywana do obliczenia wskaźnika wypłaty dywidendy Wskaźnik wypłaty dywidendy Wskaźnik wypłaty dywidendy to kwota dywidend wypłaconych akcjonariuszom w stosunku do całkowitej kwoty dochodu netto wygenerowanego przez spółkę. Przykład formuły. Przypomnijmy, że wskaźnik wypłaty dywidendy wskazuje część zysków firmy, które są wypłacane jako dywidendy jej akcjonariuszom. Wskaźnik wypłaty dywidendy można obliczyć na podstawie stopy zysku i stopy dywidendy. W tym przypadku wzór wygląda następująco:
Niemniej jednak, jako miara zysków finansowych, zysk z zysków nadal ma kilka istotnych wad. Na przykład, wskaźnik może być bardzo zmienny ze względu na wahania zysku na akcję (EPS). Zysk na akcję (EPS). Zysk na akcję (EPS) jest kluczowym miernikiem używanym do określenia części zysku spółki dla zwykłego akcjonariusza. EPS mierzy zysk każdej akcji zwykłej. Można go również wykorzystać jedynie jako orientacyjny zwrot, ponieważ rzeczywiste zwroty zasadniczo się znacznie różnią.
Wzór na zysk zarobków
Matematycznie wzór na obliczenie rentowności jest wyrażony w następujący sposób:
Ponadto istnieje skorygowana wersja formuły uwzględniająca różnice w strukturze kapitału i stawkach podatkowych między firmami. Skorygowana formuła obliczania zysku z zarobków to:
Praktyczny przykład
John posiada portfel akcji. Niedawno zidentyfikował dwie akcje, które można dodać do jego portfela, ale Jan może wybrać tylko jedną z nich.
Pierwszą opcją są akcje ABC Corp., które są obecnie sprzedawane po 8 USD za akcję, podczas gdy zysk firmy na akcję (EPS) za ostatnie dwanaście miesięcy wyniósł 0,35 USD na akcję. Z drugiej strony, akcje XYZ Corp są sprzedawane po 45 USD za akcję, a jej zysk na akcję (EPS) w tym samym okresie wyniósł 0,65 USD na akcję.
John może wybrać najbardziej odpowiednie akcje, które można dodać do jego portfela, porównując zwroty z dwóch akcji przy użyciu stopy zwrotu. A zatem,
Z powyższych obliczeń wynika, że każdy dolar zainwestowany w akcje ABC Corp. generuje 4 centy, podczas gdy każdy dolar zainwestowany w akcje XYZ Corp. generuje tylko 1,4 centa.
Więcej zasobów
Finance jest oficjalnym dostawcą globalnego programu Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certyfikat FMVA® Dołącz do ponad 350 600 studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, JP Morgan i Ferrari, program certyfikacji, który ma pomóc każdemu zostać światowej klasy analitykiem finansowym . Poniższe dodatkowe zasoby będą przydatne, aby kontynuować karierę:
- Wycena nienormalnych zysków Wycena nienormalnych zysków Technika wyceny nienormalnych zysków ocenia wartość firmy w oparciu o dwa czynniki, tj. Wartość księgową firmy i jej oczekiwane zyski
- Prognoza dotycząca zysków Prognoza dotycząca zysków Informacje dotyczące zysków są dostarczane przez kierownictwo spółki giełdowej na temat jej oczekiwanych przyszłych wyników, w tym szacunków
- Normalizacja Normalizacja Normalizacja sprawozdań finansowych polega na korygowaniu jednorazowych kosztów lub przychodów w sprawozdaniach finansowych lub miernikach, tak aby odzwierciedlały jedynie zwykłe transakcje przedsiębiorstwa. Sprawozdania finansowe często zawierają wydatki, które nie stanowią normalnej działalności firmy
- Wskaźniki rentowności Wskaźniki rentowności Wskaźniki rentowności to wskaźniki finansowe wykorzystywane przez analityków i inwestorów do pomiaru i oceny zdolności firmy do generowania dochodu (zysku) w odniesieniu do przychodów, aktywów bilansowych, kosztów operacyjnych i kapitału własnego w określonym czasie . Pokazują, jak dobrze firma wykorzystuje swoje aktywa do generowania zysków
