Inwestowanie w momentum to strategia inwestycyjna Strategie inwestowania w akcje Strategie inwestycyjne w akcje odnoszą się do różnych rodzajów inwestowania w akcje. Strategie te to mianowicie wartość, wzrost i inwestowanie w indeksy. Na strategię, którą wybiera inwestor, wpływa szereg czynników, takich jak sytuacja finansowa inwestora, cele inwestycyjne i tolerancja ryzyka. mające na celu zakup papierów wartościowych Zbywalne papiery wartościowe Zbywalne papiery wartościowe to nieograniczone krótkoterminowe instrumenty finansowe, które są emitowane albo na udziałowe papiery wartościowe, albo na dłużne papiery wartościowe spółki notowanej na giełdzie. Spółka emitująca tworzy te instrumenty w celu pozyskania środków na dalsze finansowanie działalności i ekspansji. które wykazywały trend wzrostowy lub krótką sprzedaż papierów wartościowych, które wykazywały trend spadkowy.Głównym powodem inwestowania w dynamikę jest to, że gdy trend jest już ugruntowany, prawdopodobnie będzie kontynuowany.
Wśród ekonomistów i specjalistów finansowych nie ma konsensusu. Najlepsze certyfikaty finansowe Lista najważniejszych certyfikatów finansowych. Zapoznaj się z przeglądem najlepszych certyfikatów finansowych dla specjalistów z całego świata pracujących w tej dziedzinie. Ten przewodnik porównuje 6 najlepszych programów, aby zostać certyfikowanym analitykiem finansowym od różnych dostawców programów, takich jak CFA, CPA, CAIA, CFP, FRM, FMVA pod względem ważności strategii inwestowania w momentum. Ekonomiści próbują wyjaśnić skutki inwestowania dynamicznego za pomocą teorii efektywnego rynku.
Jedna z hipotez głosi, że inwestorzy ponoszą znaczne ryzyko przy wdrażaniu strategii inwestowania momentum. Potencjalnie wysokie zyski to nagroda równoważąca to ryzyko. Inna hipoteza sugeruje, że inwestorzy dynamiczni wykorzystują behawioralne słabości innych inwestorów, takie jak tendencja do „podążania za stadem”, znana również jako „odchylenie mentalności stadnej”.
Charakterystyka Momentum Investing
Inwestowanie w momentum jest ściśle techniczną strategią handlową. W przeciwieństwie do inwestorów fundamentalnych lub wartościowych, inwestorzy dynamiczni nie przejmują się wynikami operacyjnymi firmy. Inwestorzy Momentum stosują wskaźniki techniczne do analizy papieru wartościowego, aby zidentyfikować trendy i zmierzyć siłę trendu - innymi słowy, aby określić poziom dynamiki cen na rynku.
Inwestorzy Momentum starają się również analizować, rozumieć i, jeśli to możliwe, przewidywać zachowanie innych inwestorów na rynku. Świadomość uprzedzeń behawioralnych i emocji inwestorów może znacznie zwiększyć skuteczność strategii inwestowania dynamiki.
Narzędzia analizy technicznej w Momentum Trading
Analiza techniczna jest głównym punktem odniesienia dla inwestorów momentum. Ponieważ inwestorzy spędzają znaczną ilość czasu próbując określić siłę trendów w cenach aktywów, znajomość kluczowych wskaźników technicznych ma kluczowe znaczenie dla pomyślnej realizacji strategii obrotu momentum.
Oto niektóre ze wskaźników technicznych, które są najczęściej używane w handlu momentum:
1. Linie trendu
Linie trendu to podstawowe narzędzie analizy technicznej do monitorowania ruchów cen. Linia trendu jest rysowana między dwoma kolejnymi punktami na wykresie cen. Jeśli otrzymana linia jest nachylona w górę, oznacza to, że istnieje pozytywny trend zwyżkowy, a inwestor może kupić akcje. Jeśli wynikowa linia jest spadkowa, to trend jest ujemny lub niedźwiedzi, a krótka sprzedaż jest wskazywana jako najbardziej dochodowa pozycja do zajęcia.
Źródło: wikicommons.com
2. Średnie kroczące
Linia średniej ruchomej umożliwia inwestorom zidentyfikowanie dominującego trendu, eliminując jednocześnie znaczną część „szumu” rynkowego, który pochodzi z małych, nieznacznych wahań cen. Gdy cena papieru wartościowego stale utrzymuje się na poziomie lub powyżej średniej ruchomej, oznacza to istnienie trendu wzrostowego. Trend spadkowy jest zwykle odzwierciedlany na wykresie przez cenę utrzymującą pozycję na poziomie lub poniżej wybranej średniej ruchomej.
Źródło: wikicommons.com
3. Oscylator stochastyczny
Oscylator stochastyczny porównuje ostatnią cenę zamknięcia aktywa z cenami w określonym przedziale czasu. Kiedy cena zamknięcia zbliża się do szczytu przedziału cenowego w danym okresie, trend jest pozytywny. Kiedy cena zamknięcia jest blisko minimum, oznacza to trend spadkowy.
Wartości oscylatora stochastycznego mieszczą się w zakresie od 0 do 100. Wyższe liczby powyżej 50 wskazują na umacniający się trend wzrostowy. Niższe liczby, poniżej 50, wskazują na trend spadkowy, który nabiera tempa. Jednak odczyt oscylatora poniżej 20 wskazuje na warunki wyprzedaży na rynku, które mogą prowadzić do odwrócenia rynku w górę. Podobnie odczyty powyżej 80 wskazują na warunki wykupienia i potencjał niedźwiedzi odwrócenia.
Źródło: vimeo.com
4. Średni wskaźnik kierunkowy (ADX)
Średni wskaźnik kierunkowy (ADX) jest bardzo popularnym wskaźnikiem pędu i jest ogólnie uważany za mniej podatny na wytwarzanie fałszywych sygnałów niż oscylator stochastyczny. ADX służy do określenia (A) istnienia trendu i (B) siły trendu. Robi to, obliczając ekspansję (lub kurczenie) zakresu cen papieru wartościowego w określonym przedziale czasu.
Wartości ADX mieszczą się w zakresie od 0 do 100. Wartości poniżej 25 (niektórzy handlowcy używają 20 zamiast 25) wskazują rynek wahający się lub bezkierunkowy, na którym nie ma wyraźnego trendu. Odczyt powyżej 25 wskazuje na istnienie trendu, a wyższe odczyty powyżej tego poziomu wskazują na silniejszy trend. Innymi słowy, odczyt ADX wynoszący 40 wskazuje na silniejszy trend niż odczyt ADX wynoszący 30.
Traderzy szukają również rozbieżności między ruchem cen a ADX jako oznaką słabnącego lub osłabiającego się tempa. Jeśli cena osiąga nowy wzrost, ale ADX nie osiąga nowego wysokiego odczytu, oznacza to niedźwiedzia dywergencja ADX od ceny. Na drugim końcu skali, jeśli cena spada do nowego minimum, ale ADX nie widzi nowego niskiego odczytu, oznacza to byczą dywergencję ADX od ceny.
Inne popularne wskaźniki inwestycji momentum obejmują Moving Average Convergence Divergence (MACD) Oscylator MACD - Analiza techniczna Oscylator MACD jest używany do badania krótkookresowej zbieżności i dywergencji średniej ruchomej. Oscylator MACD jest obosiecznym wskaźnikiem technicznym, ponieważ oferuje handlowcom i analitykom możliwość śledzenia trendów na rynku, a także mierzenia tempa zmian cen. wskaźnik i Relative Strength Index (RSI).
Jak działa inwestowanie w Momentum
Inwestorzy stosujący strategię dynamicznego inwestowania chcą czerpać zyski z kupna lub sprzedaży krótkich papierów wartościowych, gdy mają one silny trend - tj. Gdy dynamika price action jest wysoka. O wysokiej dynamice świadczą wzrosty lub spadki cen w szerokim zakresie w stosunkowo krótkim czasie. Rynki o wysokim poziomie dynamiki również zwykle wykazują zwiększoną zmienność.
Inwestowanie w momentum to zazwyczaj inwestowanie krótkoterminowe, ponieważ inwestorzy chcą jedynie uchwycić część ruchu cen w trendzie. Dynamiczny handel rozwija się następująco:
- Trader używa wskaźników technicznych, takich jak linie trendu, średnie kroczące i określone wskaźniki momentum, takie jak ADX, aby zidentyfikować istnienie trendu.
- W miarę jak trend nabiera rozpędu - umacnia się - trader zajmuje pozycję rynkową zgodnie z kierunkiem trendu (kupowanie trendu wzrostowego; sprzedaż trendu spadkowego).
- Kiedy pęd trendu wykazuje oznaki osłabienia, takie jak rozbieżność między akcją cenową a ruchem wskaźników momentum, takich jak MACD lub RSI, trader stara się wyjść ze swojej pozycji (miejmy nadzieję, że z zyskiem), przed jakimkolwiek faktycznym trendem odwrócenie.
Więcej zasobów finansowych
Mamy nadzieję, że podobało Ci się wyjaśnienie finansów dotyczące inwestowania w dynamikę. Finance to globalny dostawca programu Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certyfikat FMVA® Dołącz do ponad 350 600 studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, JP Morgan i Ferrari, program certyfikacyjny, którego celem jest nauczenie każdego, jak zostać światowej klasy analitykiem finansowym . Aby dowiedzieć się więcej, zapoznaj się z poniższymi bezpłatnymi zasobami:
- Coattail Investing Coattail Investing Coattail Investing odnosi się do strategii inwestycyjnej, w której inwestor naśladuje styl inwestycyjny znanych inwestorów odnoszących sukcesy. Inwestorzy indywidualni wykorzystują informacje publikowane w Komisji Papierów Wartościowych (SEC), aby poznać spółki, w które zainwestował dany inwestor
- Długie i krótkie pozycje Długie i krótkie pozycje W inwestycjach długie i krótkie pozycje oznaczają kierunkowe zakłady inwestorów, że papier wartościowy wzrośnie (jeśli jest długi) lub spadnie (jeśli jest krótki). W obrocie aktywami inwestor może zajmować dwa rodzaje pozycji: długie i krótkie. Inwestor może kupić aktywa (zajmując pozycję długą) lub je sprzedać (zajmując pozycję krótką).
- Inwestowanie: przewodnik dla początkujących Inwestowanie: przewodnik dla początkujących Przewodnik dotyczący inwestowania w finansach dla początkujących nauczy Cię podstaw inwestowania i jak zacząć. Dowiedz się o różnych strategiach i technikach handlu oraz o różnych rynkach finansowych, na których możesz inwestować.
- Czas zlecenia handlowego Czas zlecenia handlowego - Handel Czas zlecenia handlowego odnosi się do okresu przydatności do spożycia określonego zlecenia handlowego. Najpopularniejszymi rodzajami terminów zleceń handlowych są zlecenia rynkowe, zlecenia GTC oraz zlecenia typu „fill or kill”.
