Kim jest akredytowany inwestor?

Akredytowany inwestor to inwestor indywidualny lub instytucjonalny, który spełnił określone wymagania amerykańskiej Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) Amerykańska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) jest niezależną agencją w USA rząd federalny, który jest odpowiedzialny za wdrażanie federalnych przepisów dotyczących papierów wartościowych i proponowanie zasad dotyczących papierów wartościowych. Odpowiada również za utrzymanie branży papierów wartościowych oraz giełd akcji i opcji. Akredytowani inwestorzy mogą kupować papiery wartościowe, które nie są dostępne dla innych inwestorów i które nie zostały zarejestrowane w żadnym organie regulacyjnym.

SEC wymaga, aby taki inwestor spełniał określone wymagania, które obejmują wartość netto, roczny dochód. Roczny dochód. Roczny dochód to całkowita wartość dochodu uzyskanego w ciągu roku podatkowego. Dochód roczny brutto odnosi się do wszystkich zarobków przed dokonaniem jakichkolwiek odliczeń, a dochód roczny netto odnosi się do kwoty pozostałej po dokonaniu wszystkich odliczeń. Koncepcja dotyczy zarówno osób fizycznych, jak i firm lub doświadczenia zawodowego. Zwykle akredytowani inwestorzy obejmują zamożne osoby fizyczne, banki inwestycyjne itp.

Akredytowany Inwestor - Starszy mężczyzna rozmawiający przez telefon - w tle widać londyński Big Ben

W Stanach Zjednoczonych papiery wartościowe Publiczne papiery wartościowe Publiczne papiery wartościowe lub zbywalne papiery wartościowe to inwestycje, którymi można swobodnie lub łatwo handlować na rynku. Papiery wartościowe mają charakter kapitałowy lub dłużny. muszą zostać zarejestrowane w SEC, zanim będą mogły być oferowane do publicznej sprzedaży. SEC zapewnia zwolnienie dla niektórych papierów wartościowych, które emitenci planują sprzedać akredytowanym inwestorom. Takie papiery wartościowe są niezarejestrowane, ale emitent musi zweryfikować, czy potencjalni akredytowani inwestorzy spełniają wymagania określone przez SEC.

Proces rejestracji papierów wartościowych jest zwykle kosztowny. Dzięki zwolnieniu z procesu rejestracji firmy mogą zaoszczędzić sporo pieniędzy. Ze względu na wysokie ryzyko związane z niezarejestrowanymi ofertami niepublicznymi, władze finansowe, takie jak SEC, muszą weryfikować takie transakcje i zapewnić inwestorom wystarczające doświadczenie i stabilność finansową, aby angażować się w takie inwestycje.

Wymagania, aby zostać akredytowanym inwestorem

Konkretne wymagania dla osoby fizycznej lub instytucji, aby zostać akredytowanym inwestorem, różnią się w zależności od kraju. Na przykład Stany Zjednoczone, Kanada i Wielka Brytania nakładają różne wymagania.

Wymagania określa lokalny regulator finansowy. W Stanach Zjednoczonych SEC określa wymagania, które są określone w zasadzie 501 prawidła D.

Wymagania w Stanach Zjednoczonych są następujące:

1. Roczny dochód

Osoba musi mieć roczny dochód przekraczający 200 000 USD (300 000 USD w przypadku dochodów łącznych) przez ostatnie dwa lata. Osoba fizyczna musi również spodziewać się takiego samego lub wyższego dochodu w bieżącym roku budżetowym. Rok podatkowy (FY) Rok obrotowy (FY) to 12-miesięczny lub 52-tygodniowy okres używany przez rządy i przedsiębiorstwa do celów księgowych do sporządzania rocznych sprawozdań finansowych. Rok podatkowy (FY) niekoniecznie następuje po roku kalendarzowym. Może to być okres np. 1 października 2009 r. - 30 września 2010 r..

2. Wartość netto

W momencie zakupu osoba musi mieć wartość netto w wysokości 1 miliona dolarów lub wyższą, jako osoba fizyczna lub łącznie (w przypadku małżeństwa). Obliczenie majątku netto wyklucza wartość podstawowego miejsca zamieszkania danej osoby. Komplementariusz, dyrektor lub dyrektor wykonawczy emitenta niezarejestrowanych papierów wartościowych może być również akredytowanym inwestorem.

3. Wartość netto jednostki

Podmiot może uzyskać akredytację, jeśli jest organizacją, której aktywa są wyceniane na 5 milionów USD lub więcej. Podmiot można również uznać za akredytowanego inwestora, jeśli jego właściciele są akredytowanymi inwestorami.

Jednak podmiot nie może uzyskać statusu akredytowanego, jeśli został utworzony wyłącznie w celu zakupu niezarejestrowanych papierów wartościowych. Definicja inwestora akredytowanego została zmodyfikowana przez Kongres Stanów Zjednoczonych w 2016 r. W celu uwzględnienia doradców inwestycyjnych i brokerów.

Jak uzyskać akredytację

Nie ma formalnego procesu, który musi przejść osoba lub instytucja, aby zostać akredytowanym inwestorem. Zadanie sprawdzenia, czy osoba fizyczna lub instytucja się kwalifikuje, spoczywa na zbywcy niezarejestrowanych papierów wartościowych.

Sprzedawca jest zobowiązany do weryfikacji statusu osób lub instytucji, które są zainteresowane kupnem papierów wartościowych. We wrześniu 2013 r. SEC zobowiązała emitentów papierów wartościowych do podjęcia kilku kroków w celu weryfikacji statusu osób fizycznych, które chcą nabyć papiery wartościowe jako akredytowani inwestorzy.

Zasadniczo inwestor jest zobowiązany do wypełnienia kwestionariusza zawierającego szczegółowe informacje, takie jak roczny dochód i wartość netto. Są również zobowiązani do dołączenia dokumentów potwierdzających, takich jak sprawozdania finansowe za ostatnie dwa lata, informacje o koncie i zeznania podatkowe.

Niektórzy emitenci papierów wartościowych mogą wymagać dodatkowych informacji. Może to obejmować takie rzeczy, jak raport kredytowy lub listy kontrolne od doradców finansowych lub prawników.

Regulamin akredytowanych inwestorów

Jednym z powodów, dla których organy nadzoru finansowego stawiają wymagania akredytowanym inwestorom, jest ochrona inwestorów, którzy mogą nie być zaznajomieni z inwestycjami, w które inwestują, i dlatego są narażeni na wysokie ryzyko utraty pieniędzy.

Ustawiając tak surowe wymagania, regulator zapewnia, że ​​inwestorzy, którzy uzyskają pożądany tytuł akredytowanego inwestora, to ci, którzy mają wiedzę na temat inwestycji wysokiego ryzyka i są wystarczająco stabilni finansowo, aby pokryć wszelkie potencjalne straty wynikające z nieregulowanych papierów wartościowych. Mówiąc prościej, zasady mają na celu ochronę inwestorów, a nie emitentów nieregulowanych papierów wartościowych.

Zamiast ograniczać obrót ryzykownymi papierami wartościowymi, organy regulacyjne ustanawiają ograniczenia, aby umożliwić inwestowanie w niezarejestrowane papiery wartościowe tylko najbardziej wykwalifikowanym i stabilnym finansowo inwestorom. Tacy inwestorzy mogą osiągnąć ogromne zyski, jeśli inwestycje się powiodą, lub wytrzymać straty, jeśli papiery wartościowe nie przyniosą oczekiwanych zwrotów.

Powiązane odczyty

Finance jest oficjalnym dostawcą globalnego programu Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certyfikat FMVA® Dołącz do ponad 350 600 studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, JP Morgan i Ferrari, program certyfikacji, który ma pomóc każdemu zostać światowej klasy analitykiem finansowym . Poniższe dodatkowe zasoby będą przydatne, aby kontynuować karierę:

  • Alokacja aktywów Alokacja aktywów Alokacja aktywów odnosi się do strategii, w ramach której osoby fizyczne dzielą swój portfel inwestycyjny na różne różne kategorie w celu zminimalizowania inwestycji
  • Inwestowanie: przewodnik dla początkujących Inwestowanie: przewodnik dla początkujących Przewodnik dotyczący inwestowania w finansach dla początkujących nauczy Cię podstaw inwestowania i jak zacząć. Dowiedz się o różnych strategiach i technikach handlu oraz o różnych rynkach finansowych, na których możesz inwestować.
  • Strategie inwestowania w akcje Strategie inwestowania w akcje Strategie inwestowania w akcje odnoszą się do różnych typów inwestycji w akcje. Strategie te to mianowicie wartość, wzrost i inwestowanie w indeksy. Na strategię, którą wybiera inwestor, wpływa szereg czynników, takich jak sytuacja finansowa inwestora, cele inwestycyjne i tolerancja ryzyka.
  • Ustawa o papierach wartościowych z 1933 r. Ustawa o papierach wartościowych z 1933 r. Ustawa o papierach wartościowych z 1933 r. Była pierwszą ważną federalną ustawą o papierach wartościowych uchwaloną po krachu na giełdzie w 1929 r. Prawo to jest również określane jako ustawa o prawach papierów wartościowych, federalna ustawa o papierach wartościowych lub ustawa z 1933 r. . Został uchwalony 27 maja 1933 roku podczas Wielkiego Kryzysu. ... prawo miało na celu naprawienie niektórych wykroczeń

Zalecane

Czy Crackstreams zostały zamknięte?
2022
Czy centrum dowodzenia MC jest bezpieczne?
2022
Czy Taliesin opuszcza kluczową rolę?
2022