Finansowanie zalążkowe (znane również jako kapitał zalążkowy, pieniądze zalążkowe lub finansowanie zalążkowe) to najwcześniejszy etap procesu pozyskiwania kapitału Proces pozyskiwania kapitału Ten artykuł ma na celu zapewnienie czytelnikom głębszego zrozumienia tego, jak działa i zachodzi proces pozyskiwania kapitału. dzisiejszej branży. Więcej informacji na temat pozyskiwania kapitału i różnych rodzajów zobowiązań podjętych przez subemitenta można znaleźć w naszym przeglądzie ubezpieczeniowym. startupu. Finansowanie zalążkowe to rodzaj finansowania opartego na kapitale własnym. Innymi słowy, inwestorzy angażują swój kapitał w zamian za udział w kapitale spółki. Generalnie odbywa się to w mniej formalnym podejściu w stosunku do innych form finansowania opartego na kapitale, takich jak kapitał wysokiego ryzyka Venture Capital Venture capital jest formą finansowania, która zapewnia fundusze początkującym przedsiębiorstwom wschodzącym o dużym potencjale wzrostu,w zamian za kapitał własny lub udział we własności. Inwestorzy wysokiego ryzyka podejmują ryzyko inwestowania w startupy z nadzieją, że przyniosą one znaczące zyski, gdy firmy osiągną sukces. .
Zastosowania kapitału zalążkowego
Kapitał zalążkowy jest wykorzystywany przede wszystkim do wspierania początkowej działalności firmy. Na przykład dochody z finansowania zalążkowego można przeznaczyć na badania rynku lub początkowe etapy rozwoju produktu (np. Stworzenie prototypu) lub na podstawowe wydatki operacyjne, takie jak koszty prawne.
Kapitał jest zwykle pozyskiwany od członków rodziny, przyjaciół lub aniołów. Aniołowie inwestorzy Aniołowie inwestorzy Aniołowie inwestorzy to osoba lub firma, która zapewnia kapitał na rozpoczęcie działalności w zamian za kapitał własny lub dług zamienny. Mogą zapewnić jednorazową inwestycję lub stały zastrzyk kapitału, aby pomóc firmie przejść przez trudne wczesne etapy. są najważniejszymi graczami w finansowaniu zalążkowym, ponieważ mogą zapewnić znaczną ilość kapitału.
Finansowanie zalążkowe jako narzędzie inwestycyjne
Finansowanie zalążkowe to najbardziej ryzykowna forma inwestowania. Polega na inwestowaniu w spółkę na najwcześniejszym etapie rozwoju, na długo przed osiągnięciem przychodów lub zysków. Z tego powodu inwestorzy kapitału podwyższonego ryzyka lub banki Najlepsze banki w USA Według amerykańskiej Federalnej Korporacji Ubezpieczeń Depozytów w lutym 2014 r. W USA było 6 799 banków komercyjnych ubezpieczonych przez FDIC. Bankiem centralnym kraju jest Bank Rezerw Federalnych, który powstały po uchwaleniu Ustawy o Rezerwie Federalnej w 1913 roku, zwykle unikają finansowania zalążkowego.
Ponadto finansowanie zalążkowe jest prawdopodobnie najbardziej skomplikowaną formą inwestycji. Dzieje się tak, ponieważ potencjalny inwestor nie ma wystarczających informacji, aby podjąć w pełni świadomą decyzję. W większości przypadków kluczowe czynniki udanej inwestycji zalążkowej obejmują wykonalność pomysłu stojącego za produktem lub usługą, która ma zostać opracowana przez firmę, oraz zdolność jej kierownictwa do zrealizowania pomysłu.
Umiejętności miękkie kierownictwa firmy również odgrywają kluczową rolę w podejmowaniu właściwej decyzji dotyczącej inwestycji seedowych. Jednak doświadczenie w zarządzaniu nie zawsze jest istotne. Na przykład wielu gigantów technologicznych, takich jak Facebook i Google, zostało założonych przez osoby z prawie zerowym doświadczeniem w prowadzeniu firmy.
Pomimo ryzykownego profilu możliwości finansowania zalążkowego, mogą one zapewnić inwestorom ogromne możliwości zwrotu. Jednym z najbardziej godnych uwagi przykładów jest inwestycja amerykańskiego przedsiębiorcy i inwestora venture capital, Petera Thiela w Facebook.
W 2004 roku Thiel został pierwszym zewnętrznym inwestorem Facebooka po przekazaniu 500 000 dolarów w zamian za 10% udziałów w gigantycznej sieci społecznościowej. W 2012 i 2017 roku Thiel sprzedał większość swoich udziałów w firmie, zarabiając łącznie ponad 1 miliard dolarów na swoich udziałach.
Więcej zasobów
Dziękujemy za przeczytanie wyjaśnień Finance na temat finansowania zalążkowego. Finance oferuje program Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certyfikat FMVA® Dołącz do ponad 350 600 studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, JP Morgan i Ferrari, z programem certyfikacji dla tych, którzy chcą przenieść swoją karierę na wyższy poziom. Aby kontynuować naukę i rozwijać swoją karierę, pomocne będą następujące zasoby:
- Fundusze mezzanine Fundusz mezzanine Fundusz mezzanine to pula kapitału, która inwestuje w finansowanie mezzanine na potrzeby przejęć, wzrostu, dokapitalizowania lub wykupów menedżerskich / lewarowanych. W strukturze kapitałowej przedsiębiorstwa finansowanie mezzanine jest hybrydą między kapitałem a długiem. Finansowanie typu mezzanine najczęściej przyjmuje formę akcji uprzywilejowanych lub długu podporządkowanego i niezabezpieczonego.
- Private Equity vs Venture Capital, Angel / Seed Investors Private Equity vs Venture Capital, Angel / Seed Investors Porównaj private equity vs venture capital z aniołem i inwestorami początkowymi pod względem ryzyka, etapu działalności, wielkości i rodzaju inwestycji, wskaźników, zarządzania. Ten przewodnik zawiera szczegółowe porównanie private equity i venture capital oraz aniołów i inwestorów początkowych. Łatwo jest pomylić te trzy kategorie inwestorów
- Metryki wyceny startupów Metryki wyceny startupów (dla firm internetowych) Metryki wyceny startupów dla firm internetowych. Ten przewodnik przedstawia 17 najważniejszych wskaźników wyceny e-commerce dla internetu, które zaczynają być wyceniane
- Finansowanie strukturyzowane Finansowanie strukturyzowane Finansowanie strukturyzowane dotyczy instrumentów pożyczkowych, których celem jest ograniczenie poważnego ryzyka związanego ze złożonymi aktywami. Kredytobiorcy o większych potrzebach, tacy jak korporacje, poszukują finansowania strukturalnego, aby móc radzić sobie ze złożonymi i unikatowymi instrumentami finansowymi oraz umowami w celu zaspokojenia znacznych potrzeb finansowych.
