Finansowanie aktywów to rodzaj pożyczki związanej z majątkiem przedsiębiorstwa. W finansowaniu aktywów firma wykorzystuje swoje istniejące zapasy, rozrachunki z odbiorcami Należności (AR) reprezentują sprzedaż kredytową firmy, która nie została jeszcze w pełni opłacona przez jej klientów, jako aktywo obrotowe w bilansie. Firmy pozwalają swoim klientom płacić w rozsądnym, wydłużonym terminie, pod warunkiem, że zostaną uzgodnione warunki. lub inwestycje krótkoterminowe w celu zabezpieczenia finansowania krótkoterminowego.
Środki są wykorzystywane na dwa sposoby:
Pierwsza dotyczy przedsiębiorstw wykorzystujących finansowanie do zabezpieczenia użytkowania aktywów, w tym sprzętu, maszyn, majątku i innych aktywów kapitałowych. Spółka będzie uprawniona do pełnego wykorzystania składnika aktywów przez określony czas i będzie regularnie dokonywać płatności na rzecz pożyczkodawcy za użytkowanie składnika aktywów.
Drugi wariant finansowania aktywów jest stosowany, gdy firma stara się zabezpieczyć pożyczkę, zastawiając aktywa, które posiada jako zabezpieczenie. Służy jako sposób na uzyskanie pożyczki, stanowiąc zabezpieczenie przed potencjalną stratą dla pożyczkodawcy w przypadku, gdy pożyczkobiorca nie ureguluje swoich płatności. . W przypadku tradycyjnej pożyczki finansowanie jest przyznawane na podstawie zdolności kredytowej firmy oraz perspektyw jej działalności i projektów.
Pożyczki udzielone w ramach finansowania majątkowego są określane na podstawie wartości samych aktywów. Może być skuteczną alternatywą, gdy firma nie ma kwalifikacji do zapewnienia tradycyjnego finansowania.
Podsumowanie
- Finansowanie aktywów jest wykorzystywane na dwa sposoby: w celu zabezpieczenia użytkowania aktywów i zabezpieczenia finansowania z pożyczki.
- Obydwa zapewniają firmie elastyczność finansową poprzez zwiększenie finansowania krótkoterminowego i kapitału obrotowego.
- Więcej firm może kwalifikować się do finansowania aktywów w porównaniu z tradycyjnym finansowaniem, ponieważ aktywa są wykorzystywane jako zabezpieczenie.
Dlaczego warto korzystać z finansowania aktywów?
1. Zabezpieczenie użytkowania majątku
Nakłady inwestycyjne na bezpośredni zakup aktywów mogą obciążyć kapitał obrotowy firmy Formuła kapitału obrotowego Formuła kapitału obrotowego to aktywa obrotowe pomniejszone o zobowiązania bieżące. Jest to miara krótkoterminowej płynności firmy; tego, co pozostaje w bilansie i przepływie środków pieniężnych. Korzystanie z finansowania aktywów zapewnia firmie aktywa potrzebne do prowadzenia działalności i rozwoju, przy jednoczesnym zachowaniu elastyczności finansowej w celu ulokowania środków w innym miejscu.
Bezpośredni zakup aktywów może być kosztowny, ryzykowny i powstrzymać firmę przed ekspansją. Finansowanie aktywów zapewnia realną opcję nabycia aktywów potrzebnych biznesowi bez nadmiernych wydatków.
W przypadku finansowania aktywów zarówno pożyczkodawcy (banki i instytucje finansowe), jak i pożyczkobiorcy (przedsiębiorstwa) korzystają ze struktury. Finansowanie aktywów jest bezpieczniejsze dla pożyczkodawców niż pożyczka tradycyjna.
Tradycyjna pożyczka wymaga pożyczki dużej sumy środków, które bank ma nadzieję odzyskać. Kiedy bank pożycza aktywa, wie, że będzie w stanie przynajmniej odzyskać wartość aktywów. Ponadto, jeśli pożyczkobiorcy nie dokonają płatności, pożyczkodawca może zająć aktywa.
2. Zabezpieczenie kredytu poprzez aktywa
Finansowanie aktywów obejmuje również firmy, które chcą zabezpieczyć pożyczkę, wykorzystując aktywa z ich bilansu jako zabezpieczenie. Firmy będą korzystać z finansowania aktywów zamiast tradycyjnego finansowania, ponieważ wysokość pożyczki zależy od wartości aktywów, a nie od zdolności kredytowej przedsiębiorstwa.
Gdyby firma nie spłacała swoich pożyczek, jej aktywa zostałyby zajęte. Aktywa zabezpieczone takimi pożyczkami mogą obejmować rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe (rzeczowe aktywa trwałe) Rzeczowe aktywa trwałe (rzeczowe aktywa trwałe) są jednym z podstawowych aktywów trwałych wykazanych w bilansie. Na PP&E wpływają nakłady inwestycyjne, amortyzacja oraz nabycie / zbycie środków trwałych. Aktywa te odgrywają kluczową rolę w planowaniu finansowym i analizie działalności firmy oraz przyszłych wydatków, zapasów, należności i inwestycji krótkoterminowych.
Małe firmy na wczesnym etapie i mniejsze firmy często mają problemy z pożyczkodawcami, ponieważ nie posiadają ratingu kredytowego Rating kredytowy Rating kredytowy to opinia konkretnej agencji kredytowej na temat zdolności i woli podmiotu (rządu, przedsiębiorstwa lub osoby fizycznej) do spełnienia zobowiązania finansowe pod kątem kompletności i w ustalonych terminach. Rating kredytowy oznacza również prawdopodobieństwo, że dłużnik nie wywiąże się ze spłaty. lub osiągnięcia w celu zabezpieczenia tradycyjnej pożyczki. Dzięki finansowaniu aktywów mogą otrzymać pożyczkę opartą na aktywach, których potrzebują do zabezpieczenia finansowania ich codziennej działalności i rozwoju.
Jest powszechnie używany do finansowania krótkoterminowego w celu zwiększenia krótkoterminowych środków pieniężnych i kapitału obrotowego. Fundusze zostaną przeznaczone na szereg pozycji, takich jak wynagrodzenia pracowników, płatności na rzecz dostawców i inne potrzeby krótkoterminowe.
Pożyczki są zazwyczaj łatwiejsze i szybsze do uzyskania, co czyni je atrakcyjnymi dla wszystkich firm. Mając mniej przymierzy i ograniczeń, są bardziej elastyczne w użyciu. Pożyczkom towarzyszy zwykle stałe oprocentowanie, co pomaga firmie w zarządzaniu budżetem i przepływem środków pieniężnych.
Pięć rodzajów finansowania aktywów
1. Zakup na raty
W przypadku zakupu ratalnego pożyczkodawca kupuje składnik aktywów w imieniu pożyczkobiorcy. Pożyczkobiorca dokona płatności na rzecz pożyczkodawcy w celu spłaty składnika aktywów w czasie. Wówczas składnik majątku pozostaje własnością pożyczkodawcy do czasu spłaty pożyczki. Po dokonaniu ostatniej płatności pożyczkobiorca będzie miał możliwość zakupu aktywa po nominalnej stopie procentowej.
2. Dzierżawa sprzętu
Leasing sprzętu to popularne opcje finansowania aktywów ze względu na swobodę i elastyczność, jaką zapewnia. W przypadku leasingu sprzętu przedsiębiorca (pożyczkobiorca) zawrze umowę umowną Umowa leasingu sprzętu Umowa leasingu sprzętu to umowa umowna, w ramach której leasingodawca będący właścicielem sprzętu zezwala leasingobiorcy na użytkowanie sprzętu z pożyczkodawcą. sprzęt do swojej działalności przez uzgodniony okres czasu.
Przedsiębiorstwo dokonuje płatności do końca okresu umownego. Po wygaśnięciu dzierżawy firma może zwrócić wypożyczony sprzęt, przedłużyć jego leasing, zaktualizować go do najnowszego sprzętu lub od razu go kupić.
3. Leasing operacyjny
Leasing operacyjny jest podobny do leasingu sprzętu, z wyjątkiem tego, że leasing operacyjny jest zwykle stosowany przez krótszy okres, a nie przez cały okres użytkowania składnika aktywów. W rezultacie leasing operacyjny jest często tańszą opcją, ponieważ składnik aktywów jest pożyczany na krótszy czas.
Płatności są uwzględniane tylko na czas użytkowania środka, a nie za jego pełną wartość. Leasing operacyjny jest korzystny dla firm poszukujących krótkoterminowego wykorzystania sprzętu do zaspokojenia swoich potrzeb.
4. Leasing finansowy
Cechą charakterystyczną leasingu finansowego jest przejęcie wszystkich praw i obowiązków własności przez pożyczkobiorcę na czas trwania leasingu. Kredytobiorca ponosi odpowiedzialność za utrzymanie składnika aktywów przez okres leasingu.
5. Refinansowanie aktywów
Refinansowanie aktywów jest stosowane, gdy firma chce zabezpieczyć pożyczkę, zastawiając aktywa, które obecnie posiada, jako zabezpieczenie. Aktywa, w tym majątek, pojazdy, sprzęt, a nawet należności, są wykorzystywane do zakwalifikowania się do pożyczki. Zamiast oceniać firmę na podstawie zdolności kredytowej, bank wyceni aktywa będące przedmiotem zastawu i utworzy wielkość kredytu na podstawie wartości aktywów.
Kluczowe wnioski
Te dwa rodzaje finansowania aktywów zapewniają elastyczne opcje dla przedsiębiorstw i ich wykorzystania aktywów. Kiedy finansowanie aktywów jest wykorzystywane w celu uzyskania wykorzystania aktywów od pożyczkodawcy, przepływy pieniężne firmy i kapitał obrotowy są mniej obciążone.
Drugi wariant finansowania aktywów jest stosowany, gdy firma chce zabezpieczyć pożyczkę z aktywami zastawionymi jako zabezpieczenie. Pożyczki są zazwyczaj łatwiejsze do uzyskania, ponieważ pożyczka jest udzielana w oparciu o wartość aktywów, a nie zdolność kredytową. Zdolność kredytowa Zdolność kredytowa, najprościej mówiąc, jest „godna” lub zasługująca na kredyt. Jeżeli pożyczkodawca jest przekonany, że pożyczkobiorca spłaci swoje zobowiązanie w terminie, uznaje się, że ma on zdolność kredytową. firmy.
Dodatkowe zasoby
Finance jest oficjalnym dostawcą globalnego certyfikatu Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Akredytacja Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ to globalny standard dla analityków kredytowych obejmujący finanse, księgowość, analizę kredytową, analizę przepływów pieniężnych , modelowanie warunków umowy, spłaty pożyczek i nie tylko. program certyfikacji, mający pomóc każdemu zostać światowej klasy analitykiem finansowym. Poniższe dodatkowe zasoby będą przydatne, aby kontynuować karierę:
- Finansowanie pomostowe Finansowanie pomostowe Finansowanie pomostowe to forma tymczasowego finansowania mająca na celu pokrycie krótkoterminowych kosztów przedsiębiorstwa do momentu uzyskania regularnego finansowania długoterminowego.
- Nakłady inwestycyjne Nakłady inwestycyjne Nakłady inwestycyjne odnoszą się do środków wykorzystywanych przez firmę na zakup, ulepszenie lub utrzymanie aktywów długoterminowych w celu poprawy wydajności lub wydajności firmy. Aktywa długoterminowe są zazwyczaj fizyczne i mają okres użytkowania dłuższy niż jeden okres rozliczeniowy.
- Jakość zabezpieczenia Jakość zabezpieczenia Jakość zabezpieczenia jest związana z ogólnym stanem określonego składnika aktywów, który firma lub osoba fizyczna chce postawić jako zabezpieczenie przy pożyczaniu środków
- Pożyczka krótkoterminowa Pożyczka krótkoterminowa Pożyczka krótkoterminowa to rodzaj pożyczki, którą uzyskuje się w celu pokrycia tymczasowych potrzeb kapitałowych, osobistych lub biznesowych. Ponieważ jest to rodzaj kredytu, wiąże się z kwotą pożyczonego kapitału oraz odsetkami, które należy spłacić w określonym terminie, czyli zazwyczaj w ciągu roku od otrzymania pożyczki.
