Zabezpieczenie inflacyjne to inwestycja, która ma na celu ochronę inwestora przed spadkiem siły nabywczej pieniądza w wyniku wzrostu cen towarów i usług Produkty i usługi Produkt to rzecz materialna, która jest wprowadzana na rynek w celu nabycia, uwagi, lub konsumpcja, podczas gdy usługa jest wartością niematerialną, która wynika z. Idealne inwestycje do zabezpieczenia się przed inflacją obejmują te, które utrzymują swoją wartość podczas inflacji lub te, które zwiększają wartość w określonym czasie.
Tradycyjnie inwestycje takie jak złoto i nieruchomości są preferowane jako dobre zabezpieczenie przed inflacją. Jednak niektórzy inwestorzy nadal wolą inwestować w akcje z nadzieją na zrównoważenie inflacji w perspektywie długoterminowej.
Podsumowanie
- Zabezpieczenie inflacyjne odnosi się do inwestycji, które chronią inwestorów przed spadkiem siły nabywczej pieniądza w wyniku inflacji.
- Oczekuje się, że wartość inwestycji utrzyma się lub wzrośnie podczas cykli inflacyjnych.
- Inwestorzy stosują zabezpieczenie przed inflacją w celu ochrony wartości swoich inwestycji i utrzymania kosztów operacyjnych na niższym poziomie.
Dlaczego firmy zabezpieczają się przed inflacją
Poniżej wymieniono niektóre z powodów, dla których firmy angażują się w zabezpieczanie inflacji:
1. Chroń wartość swojej inwestycji
Głównym powodem, dla którego firmy stosują zabezpieczenia przed inflacją, jest ochrona swoich inwestycji przed utratą wartości w okresach inflacji. Niektóre rodzaje inwestycji zyskują na wartości podczas normalnych cykli gospodarczych, ale spadają podczas cykli inflacyjnych po uwzględnieniu skutków inflacji.
Na przykład inwestor może nabyć inwestycję z rocznym zwrotem w wysokości 5%. Jednak pod koniec roku, kiedy inwestor planuje sprzedaż inwestycji, inflacja przyspiesza do 6%. Oznacza to, że inwestor poniesie stratę w wysokości 1%, czyli stratę jego siły nabywczej.
Aby uniknąć niespójności w wartości swoich inwestycji, inwestorzy wybierają stabilne inwestycje, które utrzymują lub zwiększają wartość w okresach inflacji. Na przykład nieruchomości Nieruchomości to nieruchomości składające się z gruntów i ulepszeń, które obejmują budynki, osprzęt, drogi, konstrukcje i systemy użyteczności publicznej. Prawa własności dają tytuł własności gruntu, ulepszeń i zasobów naturalnych, takich jak minerały, rośliny, zwierzęta, woda itp., Są uważane za dobre zabezpieczenie przed inflacją, ponieważ dochody z najmu i wartość rynkowa nieruchomości zwykle utrzymują lub wzrost w okresach inflacji.
2. Utrzymuj niskie koszty operacyjne
Gdy firma przewiduje, że koszty operacyjne wzrosną w okresach inflacji, może dokonać inwestycji, które pomogą jej utrzymać koszty operacyjne na niskim poziomie. Zwykle inflacja powoduje wyższe koszty produkcji dóbr i usług, co ma tendencję do obniżania zwrotów portfela. Aby poradzić sobie z inflacją, firmy mogą być zmuszone do podnoszenia cen swoich produktów, obniżania kosztów operacyjnych, a nawet akceptowania obniżonych marż. Marża zysku W księgowości i finansach marża zysku jest miarą zysków firmy w stosunku do jej przychodów. Trzy główne wskaźniki marży zysku to zysk brutto (całkowity przychód minus koszt sprzedanych towarów (COGS)), zysk operacyjny (przychód minus KWS i koszty operacyjne) oraz zysk netto (przychód minus wszystkie koszty).
Na przykład podczas inflacji dostawy ropy ulegają wahaniom, a ceny rosną. Mogą znacznie zwiększyć koszty operacyjne dla linii lotniczych. Ropa jest głównym kosztem, a wzrost cen ropy może znacznie wpłynąć na marże zysku tych firm.
Linie lotnicze mogą zabezpieczyć się przed inflacją, przejmując rafinerie, aby zmniejszyć ryzyko wzrostu cen paliwa. W ten sposób produkują paliwo do swoich samolotów i odrzutowców zamiast kupować je od dostawców po kursie rynkowym.
Jak się zabezpieczyć przed inflacją
Rząd określa, czy inflacja wystąpi w przyszłości, czy nie, analizując różne wskaźniki ekonomiczne. Może również wykorzystywać środki, takie jak indeks cen konsumpcyjnych (CPI), indeks cen konsumpcyjnych (CPI). Indeks cen konsumpcyjnych (CPI) jest miarą zagregowanego poziomu cen w gospodarce. CPI składa się z pakietu powszechnie kupowanych towarów i usług. CPI mierzy zmiany siły nabywczej waluty danego kraju oraz poziom cen koszyka dóbr i usług. , który mierzy zmiany poziomów cen koszyka dóbr i usług konsumpcyjnych w gospodarstwie domowym. Gdy pojawi się inflacja, rząd podejmie działania w celu zarządzania zmiennością na rynku, ale ceny towarów i usług będą nadal rosły.
Inwestorzy mogą zastosować następujące środki, aby uchronić się przed spadkiem siły nabywczej pieniądza w okresach inflacji:
1. Kupuj skarbowe papiery wartościowe chronione przed inflacją (TIPS)
Skarbowe papiery wartościowe chronione przed inflacją (TIPS) to obligacje rządowe emitowane przez Departament Skarbu Stanów Zjednoczonych i jedne z najbezpieczniejszych papierów wartościowych na świecie, ponieważ są zabezpieczone przez rząd Stanów Zjednoczonych. Oznacza to, że są one wolne od ryzyka niewykonania zobowiązania Ryzyko niewykonania zobowiązania Ryzyko niewykonania zobowiązania, zwane również prawdopodobieństwem niewywiązania się z zobowiązań, to prawdopodobieństwo, że pożyczkobiorca nie dokona pełnej i terminowej spłaty kwoty głównej i odsetek oraz nie ma ryzyka, że rząd nie wywiąże się ze swoich zobowiązań. obowiązek.
TIPs zawiera również element ochrony przed inflacją. Dostosowują wartość zasady zgodnie ze zmianami wskaźnika CPI. Chociaż TIPS może nie przynosić najwyższych zwrotów, mają one zwiększać wartość wraz ze wzrostem stopy inflacji i mogą czasami przewyższać obligacje skarbowe, jeśli inflacja pojawi się ponownie.
Jednak TIPS nie są całkowicie doskonałe, ponieważ ich wartość może przejściowo spaść, gdy wzrosną stopy procentowe. TIPs są idealne dla inwestorów poszukujących ochrony przed inflacją i niewypłacalnością kredytową, a niedoświadczeni inwestorzy mogą je kupić za pośrednictwem funduszu wspólnego inwestowania lub funduszu typu ETF.
2. Dodaj akcje do swojego portfela
Jeśli inflacja pojawi się ponownie, inwestycje w akcje odniosą korzyść, podczas gdy rynek obligacji ucierpi, ponieważ cały czas generuje stały dochód. Akcje zabezpieczają się przed inflacją na dwa główne sposoby, tj. Akcje wypłacają dywidendę i rosną w czasie. Wraz ze wzrostem przychodów netto firmy zwiększają również dywidendy wypłacane akcjonariuszom, co zapewnia inwestorom wyższe przepływy pieniężne w przyszłości.
Wyższe przepływy pieniężne zwiększają siłę nabywczą inwestorów, nawet przy rosnącej stopie inflacji. Ponadto akcje mają tendencję do wzrostu wartości w perspektywie długoterminowej, a posiadanie zdywersyfikowanego portfela akcji może chronić inwestorów przed spadkiem siły nabywczej pieniądza. Na przykład akcje zakupione teraz za około 1000 USD mogą być warte ponad 100 000 USD w ciągu najbliższych 10 do 20 lat.
3. Zdywersyfikuj swoje portfolio
Innym środkiem, który inwestorzy mogą podjąć w celu zabezpieczenia się przed inflacją, jest stworzenie zdywersyfikowanego portfela akcji z całego świata. Kiedy gospodarka amerykańska doświadcza spadku siły nabywczej pieniądza, inne gospodarki, takie jak Japonia, Australia i Korea Południowa, mogą doświadczać stabilnych cykli, które przynoszą pozytywne zwroty dla inwestorów.
Stworzenie zdywersyfikowanego portfela akcji z innych krajów może uchronić inwestorów przed spadkiem siły nabywczej pieniądza na rynku amerykańskim.
Dodatkowe zasoby
Finance oferuje Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification Akredytacja Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ to globalny standard dla analityków kredytowych obejmujący finanse, rachunkowość, analizę kredytową, analizę przepływów pieniężnych, modelowanie zobowiązań, pożyczki spłaty i nie tylko. program certyfikacji dla tych, którzy chcą przenieść swoją karierę na wyższy poziom. Aby dalej uczyć się i rozwijać swoją bazę wiedzy, zapoznaj się z dodatkowymi odpowiednimi zasobami poniżej:
- Dywersyfikacja Dywersyfikacja Dywersyfikacja to technika alokacji zasobów portfela lub kapitału do różnych inwestycji. Celem dywersyfikacji jest ograniczenie strat
- Exchange Traded Fund (ETF) Exchange Traded Fund (ETF) Fundusz Exchange Traded (ETF) jest popularnym narzędziem inwestycyjnym, w którym portfele mogą być bardziej elastyczne i zróżnicowane w szerokim zakresie wszystkich dostępnych klas aktywów. Dowiedz się o różnych typach funduszy ETF, czytając ten przewodnik.
- Fundusze powiernicze Fundusze powiernicze Fundusz wspólnego inwestowania to pula pieniędzy zebranych od wielu inwestorów w celu inwestowania w akcje, obligacje lub inne papiery wartościowe. Fundusze inwestycyjne są własnością grupy inwestorów i są zarządzane przez profesjonalistów. Dowiedz się o różnych typach funduszy, ich działaniu oraz korzyściach i kompromisach związanych z inwestowaniem w nie
- Parytet siły nabywczej Parytet siły nabywczej Pojęcie parytetu siły nabywczej (PPP) jest wykorzystywane do dokonywania wielostronnych porównań między krajowymi dochodami a poziomem życia w różnych krajach. Siłę nabywczą mierzy się ceną określonego koszyka dóbr i usług. Zatem parytet między dwoma krajami oznacza, że kupi jednostka waluty w jednym kraju
