Parytet opcji kupna Parytet opcji sprzedaży Parytet opcji sprzedaży jest ważną koncepcją w wycenie opcji, która pokazuje, w jaki sposób ceny opcji sprzedaży, kupna i aktywów bazowych muszą być ze sobą spójne. Równanie to ustanawia związek między ceną kupna i opcji sprzedaży, które mają ten sam składnik aktywów. kalkulator pokazuje zależność między europejską opcją kupna, opcją sprzedaży Opcje: kupna i kupna Opcja jest formą kontraktu pochodnego, który daje posiadaczowi prawo, ale nie obowiązek, kupna lub sprzedaży aktywa w określonym terminie (data wygaśnięcia ) po określonej cenie (cena wykonania). Istnieją dwa rodzaje opcji: kupna i sprzedaży. Opcje amerykańskie można zrealizować w dowolnym momencie, a ich aktywa bazowe Klasa aktywów Klasa aktywów to grupa podobnych instrumentów inwestycyjnych. Różne klasy lub typy,aktywów inwestycyjnych - takich jak inwestycje o stałym dochodzie - są grupowane na podstawie podobnej struktury finansowej. Są one zazwyczaj przedmiotem obrotu na tych samych rynkach finansowych i podlegają tym samym zasadom i przepisom. . Wprowadzając informacje, możesz zobaczyć, jaka powinna być którakolwiek z tych zmiennych, gdyby ta relacja parzystości miała zostać utrzymana.
Poniżej znajduje się szybki podgląd kalkulatora parytetu opcji put call w Finance:
Aby pobrać darmowy kalkulator parytetu opcji sprzedaży, odwiedź Rynek finansowy: Kalkulator parytetu opcji sprzedaży i opcji Kalkulator parytetu opcji sprzedaży Ten kalkulator parytetu opcji sprzedaży pokazuje związek między opcjami sprzedaży, opcjami kupna i ich aktywami bazowymi.
Informacje o parytecie opcji put-call
Ten parytet pokazuje, w jaki sposób europejska opcja kupna, opcja sprzedaży i ich aktywa bazowe są powiązane. Ten parytet obowiązuje tylko dla opcji europejskich z tym samym aktywem bazowym, ceną wykonania i datą wygaśnięcia. Koncepcja ta jest ważna w wycenie opcji Modele wyceny opcji Modele wyceny opcji to modele matematyczne, które wykorzystują pewne zmienne do obliczenia teoretycznej wartości opcji. Teoretyczna wartość pliku. Poniżej znajduje się popularna wersja równania:
Zależność ta stanowi, że portfel składający się z pozycji długiej na opcji kupna i pozycji krótkiej na opcji sprzedaży powinien być równy pozycji długiej na aktywach bazowych, a pozycji krótkiej w cenie wykonania Cena wykonania Kurs wykonania to cena, po której posiadacz opcji może wykonać opcję kupna lub sprzedaży bazowego papieru wartościowego, w zależności od tego, czy posiada opcję kupna czy opcji sprzedaży. Opcja to umowa z prawem do wykonania kontraktu po określonej cenie, zwanej kursem wykonania. . To równanie można zmienić na wiele sposobów, aby rozwiązać dla dowolnej określonej zmiennej. Na przykład, zgodnie z parytetem sprzedaży, długa pozycja opcji kupna powinna być równa portfelowi posiadającemu długą pozycję w opcji sprzedaży,długa pozycja na instrumencie bazowym i krótka pozycja po cenie wykonania. Portfel ten można nazwać syntetyczną opcją kupna. W kalkulatorze sprzedaży, wprowadzając informacje dotyczące opcji sprzedaży, aktywa bazowego i ceny wykonania, można łatwo obliczyć, jaka powinna być opcja sprzedaży na podstawie parytetu opcji sprzedaży.
Ta koncepcja jest ważna do zrozumienia, ponieważ jeśli nie jest aktualna, może to potencjalnie prowadzić do możliwości arbitrażu. Arbitraż Arbitraż to strategia wykorzystania różnic cen na różnych rynkach dla tego samego aktywa. Aby tak się stało, musi zaistnieć sytuacja co najmniej dwóch równoważnych aktywów o różnych cenach. Zasadniczo arbitraż to sytuacja, z której przedsiębiorca może czerpać zyski. Na przykład, jeśli cena opcji kupna jest niższa niż syntetycznej opcji kupna, oznaczałoby to błędną wycenę i można by zastosować strategię arbitrażu. W takim przypadku sprzedasz syntetyczną opcję kupna i kupisz faktyczną opcję kupna.
