Zalecenia analityków to zalecenia i porady udzielane klientom przez analityków finansowych i badaczy inwestycyjnych, dotyczące tego, w jakie aktywa inwestować, a w jakie nie. Analitycy finansowi zazwyczaj przeprowadzają obszerne badania dotyczące określonej klasy aktywów. grupę podobnych instrumentów inwestycyjnych. Różne klasy lub rodzaje aktywów inwestycyjnych - takie jak inwestycje o stałym dochodzie - są grupowane na podstawie podobnej struktury finansowej. Są one zwykle przedmiotem obrotu na tych samych rynkach finansowych i podlegają tym samym zasadom i przepisom. a także na ogólny stan rynków finansowych przed wydaniem zalecenia.
Nowoczesne rynki finansowe Rynki finansowe Rynki finansowe, od samej nazwy, są rodzajem rynku, który zapewnia drogę do sprzedaży i zakupu aktywów, takich jak obligacje, akcje, waluty i instrumenty pochodne. Często noszą one różne nazwy, w tym „Wall Street” i „rynek kapitałowy”, ale wszystkie nadal oznaczają jedno i to samo. są niezwykle zróżnicowane, a różne klasy aktywów zachowują się różnie w różnym czasie. Na przykład rynki instrumentów o stałym dochodzie zachowują się zupełnie inaczej niż rynki akcji. Ponadto nawet na rynkach instrumentów o stałym dochodzie rynek długu państwowego zachowuje się zupełnie inaczej niż rynek długu korporacyjnego. W rezultacie analitycy finansowi zwykle specjalizują się tylko w jednej lub dwóch klasach aktywów.
Szybkie podsumowanie:
- Zalecenia analityków to zalecenia i porady udzielane klientom przez analityków finansowych i badaczy inwestycyjnych, dotyczące tego, w jakie aktywa należy inwestować, a w jakie nie.
- Współczesne rynki finansowe są niezwykle zróżnicowane, a różne klasy aktywów zachowują się różnie w różnym czasie. W rezultacie analitycy finansowi zwykle specjalizują się tylko w jednej lub dwóch klasach aktywów.
- Rekomendacje analityków obejmują spektrum od „zdecydowanego zakupu” do „zdecydowanej sprzedaży”.
Rodzaje rekomendacji analityków
Rekomendacje analityków obejmują zakres od „zdecydowanego zakupu” do „zdecydowanej sprzedaży”. Jest to pokazane poniżej:
Mocne sprzedaj
Analityk spodziewa się spadku ceny aktywów w przyszłości i zdecydowanie zaleca inwestorom sprzedaż posiadanych aktywów. Ponadto analityk zaleca inwestorom zajmowanie lewarowanych pozycji krótkich w aktywach.
Sprzedać
Analityk spodziewa się spadku ceny aktywów w przyszłości i zaleca inwestorom sprzedaż posiadanych aktywów. „Sprzedaj” jest słabszą rekomendacją niż „Mocna sprzedaż” i zwykle nie oznacza rekomendacji dla lewarowanej pozycji krótkiej.
Utrzymać
Analityk oczekuje, że cena aktywa pozostanie niezmieniona w przyszłości i zaleca inwestorom, aby nie zmieniali dotychczasowego stanowiska w sprawie tego aktywa. Rekomendacja „Trzymaj” to analityk mówiący inwestorom, że nie ma nowych informacji, które mogłyby znacząco wpłynąć na cenę aktywów.
Kup
Analityk spodziewa się wzrostu ceny aktywa w przyszłości i zaleca inwestorom zwiększenie ich stanu posiadania. „Kup” to słabsza rekomendacja niż „zdecydowany zakup”.
Mocne kup
Analityk spodziewa się wzrostu ceny aktywów w przyszłości i zdecydowanie zaleca inwestorom zwiększenie ich stanu posiadania. Inwestorom zaleca się zwiększanie dźwigni finansowej w celu zwiększenia swojej pozycji długiej. Długie i krótkie pozycje W inwestowaniu, długie i krótkie pozycje reprezentują kierunkowe zakłady inwestorów, że zabezpieczenie wzrośnie (jeśli jest długie) lub spadnie (jeśli jest krótkie). W obrocie aktywami inwestor może zajmować dwa rodzaje pozycji: długie i krótkie. Inwestor może kupić aktywa (zajmując pozycję długą) lub je sprzedać (zajmując pozycję krótką). w zasobie.
Obrazowy przykład
Analityk ds. Badań akcji Analityk ds. Badań akcji Analityk ds. Badań akcji zapewnia zasięg badań spółek publicznych i rozprowadza je wśród klientów. Omawiamy wynagrodzenie analityka, opis stanowiska, punkty wejścia do branży i możliwe ścieżki kariery. analizuje bilanse przedsiębiorstwa, stan branży, ogólny stan gospodarki i inne podstawowe miary ogólnej kondycji firmy i przedstawia zalecenia dla inwestorów. Rozważ cenę akcji Apple (AAPL). Analityk może wydać rekomendację TRZYMAJ w sierpniu 2017 r. Następnie w lutym 2018 r. Analityk zmienia swoją rekomendację na rekomendację KUPUJ po spadku ceny akcji Apple poniżej 160 USD.
Następnie cena akcji wzrasta do 180 USD, po czym analityk (marzec 2019) zmienia swoją rekomendację KUPUJ na SPRZEDAJ. W maju 2019 r., Po spadku cen akcji Apple o blisko 160 USD, analityk zmienia rekomendację SPRZEDAJ na SILNE KUPUJ. W październiku 2018 r., Gdy ceny akcji Apple przekroczyły 230 USD, analityk zmienia swój SILNY ZAKUP na SILNĄ SPRZEDAŻ. W styczniu 2019 roku analityk ponownie zmienia swoją rekomendację MOCNA SPRZEDAŻ na SILNE KUPUJ.
Więcej zasobów
Finance oferuje program Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certyfikat FMVA® Dołącz do ponad 350 600 studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, JP Morgan i Ferrari, z programem certyfikacji dla tych, którzy chcą przenieść swoją karierę na wyższy poziom. Aby kontynuować naukę i rozwijać swoją karierę, pomocne będą następujące zasoby:
- Wskaźniki ekonomiczne Wskaźniki ekonomiczne Wskaźnik ekonomiczny jest miernikiem używanym do oceny, pomiaru i oceny ogólnego stanu makroekonomii. Wskaźniki ekonomiczne
- Kapitał własny a kapitał o stałym dochodzie vs kapitał o stałym dochodzie vs kapitał o stałym dochodzie. Produkty kapitałowe i produkty o stałym dochodzie to instrumenty finansowe, które mają bardzo istotne różnice, o których powinien wiedzieć każdy analityk finansowy. Inwestycje kapitałowe na ogół obejmują akcje lub fundusze akcyjne, podczas gdy papiery wartościowe o stałym dochodzie składają się na ogół z obligacji korporacyjnych lub rządowych.
- Rodzaje rynków Rodzaje rynków - dealerzy, brokerzy, giełdy Rynki obejmują brokerów, dealerów i rynki giełdowe. Każdy rynek działa w ramach różnych mechanizmów handlowych, które wpływają na płynność i kontrolę. Różne rodzaje rynków pozwalają na różne cechy handlowe, opisane w tym przewodniku
- Inwestowanie: przewodnik dla początkujących Inwestowanie: przewodnik dla początkujących Przewodnik dotyczący inwestowania w finansach dla początkujących nauczy Cię podstaw inwestowania i jak zacząć. Dowiedz się o różnych strategiach i technikach handlu oraz o różnych rynkach finansowych, na których możesz inwestować.
