Wskaźniki dynamiki to narzędzia wykorzystywane przez traderów w celu lepszego zrozumienia szybkości lub tempa, w jakim cena papieru wartościowego Publiczne papiery wartościowe Publiczne papiery wartościowe lub papiery wartościowe zbywalne są inwestycjami, którymi można swobodnie lub łatwo handlować na rynku. Papiery wartościowe mają charakter kapitałowy lub dłużny. zmiany. Wskaźniki Momentum najlepiej stosować z innymi wskaźnikami i narzędziami, ponieważ nie służą do identyfikacji kierunku ruchu, a jedynie ramy czasowe, w których następuje zmiana ceny.
Zalety wskaźników Momentum
Wskaźniki Momentum pokazują ruch ceny w czasie i jak silne są / będą te ruchy, niezależnie od kierunku ruchu ceny, w górę lub w dół.
Wskaźniki Momentum są również szczególnie przydatne, ponieważ pomagają handlowcom i analitykom dostrzec punkty, w których rynek może się odwrócić. Punkty są identyfikowane poprzez rozbieżność między ruchem cen a pędem.
Ponieważ wskaźniki momentum pokazują względną siłę ruchów cen, ale pomijają kierunkowość ruchów cen, takie wskaźniki najlepiej stosować w połączeniu z innymi wskaźnikami technicznymi - takimi jak linie trendu i średnie ruchome Adaptacyjna średnia ruchoma Kaufmana (KAMA) Adaptacyjna średnia ruchoma Kaufmana (KAMA) została opracowana przez amerykańskiego teoretyka finansów ilościowych, Perry J. Kaufmana, w 1998 roku. Technika ta została zapoczątkowana w 1972 roku, ale Kaufman oficjalnie przedstawił ją publicznie w swojej książce „Trading Systems and Methods”. W przeciwieństwie do innych średnich kroczących - które pokazują trendy cenowe i kierunki.
Zrozumienie dywergencji
Dywergencja występuje, gdy na przykład cena akcji stale spada, podążając za używanym wskaźnikiem dynamiki (który sygnalizuje silny momentum), ale wtedy wskaźnik dynamiki zmienia się w górę lub nie podąża już za ceną spadkową ruch. Oznacza to, że wskaźnik odszedł od ruchu cen i wskazuje, że pęd obecnego ruchu cen słabnie.
Poniższy wykres pokazuje, w jaki sposób wskaźnik siły względnej (RSI) Indeks siły względnej (RSI) Indeks siły względnej (RSI) jest jednym z najpopularniejszych i szeroko stosowanych oscylatorów pędu. Pierwotnie został opracowany przez słynnego inżyniera mechanika, który stał się analitykiem technicznym, J. Wellesa Wildera. RSI mierzy zarówno szybkość, jak i tempo zmian wskaźnika dynamiki cen, ujawniając zbliżające się zmiany kierunku cen, ponieważ ruch RSI odbiega od kierunku ruchu cen na parze walutowej AUD / USD.
Dywergencja jest zwykle wskazaniem, że obecny trend cenowy - ze względu na sygnał, że impet utknął w martwym punkcie - prawdopodobnie dobiega końca i wkrótce się odwróci. Kiedy ruchy cen i pęd rozchodzą się w górę, jest to bycze i niedźwiedzie. Specjaliści z sektora finansów przedsiębiorstw regularnie odnoszą się do rynków jako byczych i niedźwiedzi w oparciu o dodatnie lub ujemne ruchy cen. Zwykle uważa się, że rynek bessy istnieje, gdy nastąpił spadek ceny o 20% lub więcej od szczytu, a hossa jest uważana za 20% odbicie od dna rynkowego. rozbieżność. Gdyby ruch cenowy i wskaźnik dynamiki nieustannie poruszały się w górę, a wskaźnik dynamiki nagle odwrócił się w dół, byłaby to niedźwiedzia dywergencja.
Popularne wskaźniki Momentum
Istnieje wiele wskaźników dynamiki, z których mogą korzystać traderzy. Jest jednak kilka, które są bardzo popularne wśród traderów i szeroko stosowane.
1. Moving Average Convergence Divergence (MACD)
Oscylator MACD (ang. Moving Average Convergence Divergence - MACD) - Analiza techniczna Oscylator MACD służy do badania krótkookresowej zbieżności i dywergencji średniej ruchomej. Oscylator MACD jest obosiecznym wskaźnikiem technicznym, ponieważ oferuje handlowcom i analitykom możliwość śledzenia trendów na rynku, a także mierzenia tempa zmian cen. to jeden z najpopularniejszych wskaźników momentum. MACD wykorzystuje dwa wskaźniki - średnie kroczące - zamieniając je w oscylator poprzez wyodrębnienie dłuższej średniej z krótszej średniej. Oznacza to, że MACD wskazuje pęd, ponieważ oscyluje między średnimi ruchomymi, gdy zbiegają się, nakładają i oddalają od siebie.
Jak wspomniano powyżej, MACD wykorzystuje dwie średnie kroczące. Chociaż zależy to od uznania tradera lub analityka, wskaźnik zwykle wykorzystuje 12-dniowe i 26-dniowe wykładnicze średnie ruchome (EMA), odejmując 26-dniowy od 12-dniowego. Rezultatem jest linia MACD, która jest następnie zwykle wykreślana z 9-dniową EMA, działającą jako linia sygnałowa, która może zidentyfikować zwroty ruchów cen.
Naprawdę ważnym aspektem MACD jest histogram, który ujawnia różnicę między linią MACD a 9-dniową EMA. Kiedy histogram jest dodatni - ponad zerową linią punktu środkowego, ale zaczyna opadać w kierunku linii środkowej - sygnalizuje słabnący trend wzrostowy. Z drugiej strony, kiedy histogram jest ujemny, poniżej linii punktu zerowego, ale zaczyna się do niej wspinać, oznacza to, że trend spadkowy słabnie.
2. Wskaźnik siły względnej (RSI)
Indeks siły względnej (RSI) to kolejny popularny wskaźnik dynamiki. Jako oscylator, RSI działa jako miernik zmian cen i szybkości, z jaką się one zmieniają. Wskaźnik waha się od zera do 100. Sygnały mogą być dostrzeżone przez traderów i analityków, jeśli szukają rozbieżności, nieudanych wahań oscylatora i gdy wskaźnik przecina linię środkową.
Jakiekolwiek rosnące wartości RSI powyżej 50 sygnalizują pozytywny trend wzrostowy, jednak jeśli RSI osiągnie 70 lub więcej, często jest to oznaką warunków wykupienia. I odwrotnie, odczyty RSI, które spadają poniżej 50, pokazują negatywny trend spadkowy. Jeśli jednak odczyty RSI są poniżej 30, oznacza to możliwe warunki wyprzedaży.
3. Średni wskaźnik kierunkowy (ADX)
Wreszcie, średni wskaźnik kierunkowy (ADX) Wskaźnik ADX - Analiza techniczna ADX oznacza średni wskaźnik ruchu kierunkowego. Wskaźnik ADX jest wskaźnikiem siły trendu, powszechnie używanym w handlu kontraktami futures. Jednak od tego czasu jest on szeroko stosowany przez analityków technicznych do praktycznie każdej innej inwestycji zbywalnej, od akcji po forex i ETF. należy wspomnieć. W rzeczywistości twórca Welles Wilder ustanowił system ruchu kierunkowego - składający się z ADX, wskaźnika kierunku ujemnego (-DI) i wskaźnika kierunkowego plus (+ DI) - jako grupę, która może być wykorzystana do pomiaru zarówno pędu, jak i kierunek ruchów cen.
ADX jest wyprowadzany z wygładzonych średnich wartości -DI i + DI, które same są wyprowadzane z porównania dwóch kolejnych dołków i odpowiadających im szczytów. Indeks jest częścią systemu ruchu kierunkowego, która działa jako miernik siły trendu, niezależnie od jego kierunku. Należy zauważyć, że w przypadku ADX wartości 20 lub wyższe sugerują występowanie trendu. Dla każdego odczytu poniżej 20, rynek jest postrzegany jako „bezkierunkowy”.
Ostatnie słowo
Wskaźniki Momentum to kluczowe narzędzia dla traderów i analityków; jednak rzadko są używane oddzielnie. Częściej wykorzystuje się je wraz z innymi wskaźnikami technicznymi, które pokazują kierunki trendów. Po określeniu kierunku wskaźniki momentum są cenne, ponieważ wskazują siłę trendów zmian cen i moment ich zakończenia.
Dodatkowe zasoby
Finance jest oficjalnym dostawcą globalnego programu Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certyfikat FMVA® Dołącz do ponad 350 600 studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, JP Morgan i Ferrari, program certyfikacji, który ma pomóc każdemu zostać światowej klasy analitykiem finansowym . Poniższe dodatkowe zasoby będą przydatne, aby kontynuować karierę:
- Momentum Investing Momentum Investing Inwestowanie w Momentum to strategia inwestycyjna mająca na celu zakup papierów wartościowych, które wykazują trend wzrostowy lub krótkoterminowe papiery wartościowe, które
- Pivot Points Pivot Points Pivot to wskaźniki techniczne używane przez day traderów do identyfikacji potencjalnych poziomów wsparcia i oporu na rynku papierów wartościowych. Są one oparte na cenach najwyższych, najniższych i cen zamknięcia z poprzedniego dnia. Traderzy używają punktów obrotu oraz zapewnianych przez nich poziomów wsparcia i oporu, aby określić
- Linie prędkości - analiza techniczna Linie prędkości - analiza techniczna Linie prędkości są narzędziem analitycznym używanym do określania poziomów wsparcia i oporu. Nie mają być używane jako samodzielny wskaźnik techniczny.
- Analiza techniczna - przewodnik dla początkujących Analiza techniczna - przewodnik dla początkujących Analiza techniczna to forma wyceny inwestycji, która analizuje przeszłe ceny w celu przewidywania przyszłych zmian cen. Analitycy techniczni uważają, że zbiorowe działania wszystkich uczestników rynku dokładnie odzwierciedlają wszystkie istotne informacje, a tym samym stale przypisują papierom wartościowym godziwą wartość rynkową.
