Modelowanie finansowe jest jedną z najwyżej cenionych, ale słabo rozumianych umiejętności analizy finansowej. Celem modelowania finansowego jest połączenie wskaźników księgowych, finansowych i biznesowych w celu stworzenia abstrakcyjnej reprezentacji firmy w programie Excel, prognozowanej na przyszłość. Ten przewodnik po modelowaniu finansowym dla początkujących i „manekinów” nauczy Cię wszystkich podstaw, które powinien znać początkujący!
Istnieje wiele typów modeli finansowych. Typy modeli finansowych. Najpopularniejsze typy modeli finansowych to: model 3-wyciągowy, model DCF, model M&A, model LBO, model budżetowy. Odkryj 10 najlepszych typów o szerokim zakresie zastosowań, w tym podejmowanie decyzji biznesowych w firmie, dokonywanie inwestycji w spółkę prywatną lub publiczną, wycena papierów wartościowych lub przeprowadzanie transakcji korporacyjnych, takich jak fuzja, przejęcie, zbycie lub podniesienie kapitału. Ten przewodnik po modelowaniu finansowym ma na celu nauczenie podstaw.
Obraz z kursów modelowania finansowego w Finance.
Dlaczego używasz programu Excel?
Prognozowanie działalności firmy w przyszłości może być bardzo złożone. Każda firma jest wyjątkowa i wymaga bardzo konkretnego zestawu założeń i obliczeń. Używany jest program Excel, ponieważ jest to najbardziej elastyczne i konfigurowalne narzędzie. Oprogramowanie, jako alternatywa, może być zbyt sztywne i nie pozwala zrozumieć każdej linii działalności biznesowej tak, jak robi to Excel.
Jakie kroki należy wykonać, aby zbudować model finansowy?
W tym przewodniku po modelowaniu finansowym dla początkujących i „głupich” przedstawiliśmy podstawowe kroki, jak zbudować model finansowy.
- Dane historyczne - wprowadź co najmniej 3 lata historycznych informacji finansowych dotyczących firmy.
- Wskaźniki i metryki - oblicz historyczne wskaźniki / wskaźniki dla biznesu, takie jak marże, stopy wzrostu, wskaźnik rotacji aktywów, zmiany zapasów itp.
- Założenia - kontynuuj budowanie wskaźników i wskaźników w przyszłość, przyjmując założenia dotyczące przyszłych marż, stóp wzrostu, rotacji aktywów i zmian zapasów.
- Prognoza - prognozuj rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych w przyszłości, odwracając wszystkie obliczenia użyte do obliczenia historycznych wskaźników i miar. Innymi słowy, wykorzystaj przyjęte przez siebie założenia, aby wypełnić sprawozdania finansowe.
- Wycena - po zbudowaniu prognozy można wycenić firmę metodą analizy zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF). Dowiedz się więcej o modelach DCF Szkolenie modelu DCF Bezpłatny przewodnik Model DCF to szczególny rodzaj modelu finansowego służącego do wyceny firmy. Model jest po prostu prognozą niezlewarowanych wolnych przepływów pieniężnych firmy i wyceny.
Obraz z kursów modelowania finansowego w Finance.
Kto buduje modele finansowe?
Istnieje wiele zawodów i ścieżek kariery, które wymagają modelowania finansowego. Oto niektóre z najczęstszych:
- Analitycy i współpracownicy bankowości inwestycyjnej Ścieżka kariery w bankowości inwestycyjnej Poradnik kariery w bankowości inwestycyjnej - zaplanuj swoją ścieżkę kariery w IB. Dowiedz się o wynagrodzeniach w bankowości inwestycyjnej, o tym, jak zostać zatrudnionym i co robić po karierze w IB. Dział bankowości inwestycyjnej (IBD) pomaga rządom, korporacjom i instytucjom w pozyskiwaniu kapitału oraz przeprowadzaniu fuzji i przejęć (M&A).
- Equity Research Analysts & Associates Equity Research Analyst Analityk zajmujący się badaniami w zakresie kapitału zapewnia zasięg badań spółek publicznych i przekazuje je klientom. Omawiamy wynagrodzenie analityka, opis stanowiska, punkty wejścia do branży i możliwe ścieżki kariery.
- Analitycy i współpracownicy Private Equity Profil kariery zawodowej w Private Equity Analitycy i współpracownicy private equity wykonują podobną pracę jak w bankowości inwestycyjnej. Praca obejmuje modelowanie finansowe, wycenę, długie godziny pracy i wysokie wynagrodzenie. Private equity (PE) to typowy rozwój kariery bankierów inwestycyjnych (IB). Analitycy w IB często marzą o „przejściu” na stronę kupujących,
- Analityk kredytowy Profil kariery w bankowości komercyjnej Ścieżka kariery w bankowości komercyjnej polega na dostarczaniu klientom produktów kredytowych, takich jak pożyczki terminowe, odnawialne linie kredytowe, kredyty konsorcjalne, usługi zarządzania środkami pieniężnymi i inne produkty o stałym dochodzie. Jako analityk kredytowy lub opiekun konta udzielasz porad finansowych
- Analitycy i menedżerowie FP&A Analityk FP&A Zostań analitykiem FP&A w korporacji. Przedstawiamy wynagrodzenie, umiejętności, osobowość i szkolenia potrzebne do pracy w FP&A i udanej kariery finansowej. Analitycy, menedżerowie i dyrektorzy FP&A są odpowiedzialni za dostarczanie kierownictwu potrzebnych im analiz i informacji
- Analitycy i menadżerowie ds. Rozwoju korporacyjnego Ścieżka kariery w rozwoju korporacyjnym Zadania związane z rozwojem korporacji obejmują fuzje, przejęcia, zbycia i wewnętrzne pozyskiwanie kapitału dla korporacji. Rozwój korporacyjny („corp dev”) jest odpowiedzialny za przeprowadzanie fuzji, przejęć, dezinwestycji i wewnętrznego pozyskiwania kapitału dla korporacji. Poznaj ścieżkę kariery.
Ile wiedzy księgowej jest wymagana?
Aby zbudować model finansowy, potrzebujesz solidnego zrozumienia podstaw rachunkowości. Musisz wiedzieć, co oznaczają wszystkie różne konta, jak je obliczyć i jak są połączone. Zalecamy posiadanie przynajmniej kilku kursów księgowych na swoim koncie. Ponieważ rachunkowość jest warunkiem wstępnym modelowania finansowego, oferujemy bezpłatne kursy szybkiego księgowania!
Jakie umiejętności w programie Excel są wymagane?
Istnieje wiele formuł i funkcji programu Excel wymaganych do zbudowania modelu finansowego. Oto kilka najczęstszych:
- Funkcja SUMA sumuje zbiór liczb.
- ŚREDNIA Funkcja oblicza średnią ze zbioru liczb.
- LICZNIK Funkcja zlicza komórki zawierające liczby
- Funkcje MIN i MAX obliczają minimum i maksimum zbioru wartości.
- SUMPRODUCT Funkcja mnoży dwa zestawy tablic i dodaje sumy.
- Funkcja JEŻELI to formuła oparta na logice, która może uczynić model bardziej dynamicznym.
- Wykresy i wykresy są ważną częścią modelowania finansowego.
- Umiejętności formatowania mogą pomóc w oddzieleniu dobrych modeli od dobrych.
Więcej zasobów dotyczących programu Excel:
- Lista skrótów do Excela Skróty do Excela na PC Mac Skróty do Excela - Lista najważniejszych i najpopularniejszych skrótów MS Excel dla użytkowników komputerów PC i Mac, finansów, księgowości. Skróty klawiaturowe przyspieszają umiejętności modelowania i oszczędzają czas. Naucz się edycji, formatowania, nawigacji, wstążki, wklejania specjalnego, manipulacji danymi, edytowania formuł i komórek oraz innych czynności
- Formuły i funkcje w Excelu Ściągawka z formuł Excela Ściągawka z formułami Excela w programie Finance zawiera wszystkie najważniejsze formuły do wykonywania analiz finansowych i modelowania w arkuszach kalkulacyjnych Excel. Jeśli chcesz zostać mistrzem analizy finansowej Excel i ekspertem w budowaniu modeli finansowych, to dobrze trafiłeś.
- Przewodnik po programie Excel dla początkujących Excel dla początkujących Ten przewodnik po programie Excel dla początkujących zawiera wszystko, co trzeba wiedzieć o arkuszach kalkulacyjnych programu Excel i formułach do przeprowadzania analiz finansowych. Obejrzyj wideo i dowiedz się wszystkiego, co początkujący powinien wiedzieć, od tego, czym jest Excel, dlaczego go używamy i jakie są najważniejsze skróty klawiaturowe, funkcje i formuły
- Bezpłatny błyskawiczny kurs Excel
Jakie są cechy dobrego modelu finansowego?
Podczas budowania modelu ważne jest, aby postępować zgodnie z najlepszymi praktykami, które opisujemy na naszych kursach. Dobry model jest na tyle prosty, że każdy może go zrozumieć, a jednocześnie wystarczająco szczegółowy, aby poradzić sobie ze złożonymi sytuacjami.
Oto lista ogólnych najlepszych rozwiązań dotyczących tworzenia modeli w programie Excel:
- Dobrze zorganizowany, z dobrym układem
- Łatwe do zrozumienia i zrozumienia
- Jasno określone sterowniki i założenia
- Prostota ponad złożonością
- Dokładny
- Skoncentruj się na ważnych kwestiach
- Wyjścia wizualne
Dziękujemy za przeczytanie naszego przewodnika po modelowaniu finansowym dla początkujących (i „głupich”). Aby uzyskać bardziej zaawansowane instrukcje, zobacz kursy modelowania finansowego w finansach.
Jak zdobyć pracę w modelingu finansowym?
Istnieje szeroki zakres prac związanych z finansami przedsiębiorstw, które wymagają umiejętności modelowania finansowego. Jeśli interesuje Cię planowanie i analiza finansowa (FP&A), badania kapitałowe, bankowość inwestycyjna, private equity lub rozwój korporacyjny, zapoznaj się z MAPĄ KARIERY w firmie Finance, aby znaleźć najlepszą dla siebie ścieżkę kariery.
Więcej zasobów poza modelowaniem finansowym dla początkujących…
W dziale Finance spędzamy dużo czasu na tworzeniu modeli Excela. Dlatego mamy wiele cennych bezpłatnych zasobów, którymi możemy się z Tobą podzielić. Oto niektóre z naszych najbardziej przydatnych zasobów, oprócz tego „przewodnika dla opornych” po modelowaniu finansowym:
- Co to jest modelowanie finansowe? Co to jest modelowanie finansowe Modelowanie finansowe jest wykonywane w programie Excel w celu prognozowania wyników finansowych firmy. Omówienie tego, czym jest modelowanie finansowe, jak i dlaczego budować model.
- Jak zostać analitykiem finansowym Przewodnik po zostaniu analitykiem finansowym Jak zostać analitykiem finansowym. Postępuj zgodnie z przewodnikiem Finance dotyczącym nawiązywania kontaktów, życiorysów, wywiadów, umiejętności modelowania finansowego i nie tylko. Przez lata pomogliśmy tysiącom ludzi zostać analitykami finansowymi i dokładnie wiedzą, czego to wymaga.
- Metody wyceny Metody wyceny Przy wycenie spółki kontynuującej działalność stosuje się trzy główne metody wyceny: analiza DCF, spółki porównywalne i transakcje precedensowe. Te metody wyceny są wykorzystywane w bankowości inwestycyjnej, badaniach kapitału, private equity, rozwoju przedsiębiorstw, fuzjach i przejęciach, wykupach lewarowanych i finansach
- Przewodnik po modelach DCF Przewodnik po modelach DCF Bezpłatny przewodnik Model DCF to szczególny rodzaj modelu finansowego służącego do wyceny firmy. Model jest po prostu prognozą niezlewarowanych wolnych przepływów pieniężnych firmy
- Kursy modelowania finansowego
- Szkolenie dotyczące programu Excel
