Last-in First-out (LIFO) to inwentaryzacja zapasów Inwentaryzacja to bieżące konto aktywów znajdujące się w bilansie, składające się ze wszystkich surowców, produkcji w toku i wyrobów gotowych zgromadzonych przez firmę. Często jest uważany za najbardziej niepłynny ze wszystkich aktywów obrotowych - w związku z tym jest wyłączony z licznika przy obliczaniu wskaźnika szybkiego. metoda wyceny oparta na założeniu, że aktywa wytworzone lub nabyte jako ostatnie są rozliczane w kosztach jako pierwsze. Innymi słowy, zgodnie z metodą „ostatnie weszło, pierwsze wyszło”, ostatnio zakupione lub wyprodukowane towary są usuwane i księgowane w pierwszej kolejności. Dlatego stare koszty zapasów pozostają w bilansie Bilans Bilans jest jednym z trzech podstawowych sprawozdań finansowych. Stwierdzenia te mają kluczowe znaczenie zarówno dla modelowania finansowego, jak i rachunkowości. Bilans wyświetla łączne aktywa firmy,oraz w jaki sposób te aktywa są finansowane za pomocą długu lub kapitału własnego. Aktywa = pasywa + kapitał własny, podczas gdy najnowsze koszty zapasów są księgowane w pierwszej kolejności.
Pobierz bezpłatny szablon
Wpisz swoje imię i nazwisko oraz adres e-mail w poniższym formularzu i pobierz bezpłatny szablon już teraz!
Przykład ostatniego weszło, pierwsze wyszło (LIFO)
Firma A zgłosiła początkowe zapasy 200 jednostek po 2 USD / sztukę. Ponadto firma dokonała zakupów:
- 125 jednostek po 3 USD / szt
- 170 jednostek po 4 USD / szt
- 300 jednostek po 5 USD / szt
Gdyby firma sprzedała 350 jednostek, kolejność kosztów byłaby następująca:
300 jednostek po 5 USD / jednostkę = 1500 USD w KWS, jak pokazano powyżej. Koszt sprzedanych towarów (COGS) Koszt sprzedanych towarów (COGS) Koszt sprzedanych towarów (COGS) mierzy „koszt bezpośredni” poniesiony przy produkcji jakichkolwiek towarów lub usług. Obejmuje koszty materiałów, bezpośrednie koszty pracy i bezpośrednie koszty ogólne fabryki i jest wprost proporcjonalna do przychodów. Wraz ze wzrostem dochodów potrzeba więcej zasobów do wyprodukowania towarów lub świadczenia usług. Koszt własny koszt jest często określany na podstawie ostatnio zakupionych zapasów i przesuwa go w górę do zapasów początkowych, aż do osiągnięcia wymaganej liczby sprzedanych jednostek. Do sprzedaży 350 sztuk:
- 50 jednostek po 4 USD / jednostkę = 200 USD w KWS
Całkowity koszt towarów sprzedanych w wysokości 350 sztuk wyniósłby 1700 USD.
Pozostałe niesprzedane 450 pozostanie w bilansie jako zapasy po koszcie 1275 USD.
- 125 jednostek po 4 USD / szt. = 500 USD w magazynie
- 125 jednostek po 3 USD / sztukę = 375 USD w magazynie
- 200 jednostek po 2 USD / jednostkę = 400 USD w magazynie
LIFO kontra FIFO
Powtórzę, że LIFO najpierw wydaje najnowsze zapasy. W poniższym przykładzie porównamy to z FIFO (pierwsze weszło, pierwsze wyszło) First-In First-Out (FIFO) Metoda First-In First-Out (FIFO) wyceny zapasów opiera się na praktyce sprzedaży lub użycie towarów odbywa się w tej samej kolejności, w jakiej są kupowane. Innymi słowy, zgodnie z metodą FIFO najwcześniej zakupiony lub wyprodukowany towar jest usuwany i rozliczany w pierwszej kolejności. Najnowsze koszty pozostają. FIFO najpierw wydaje najstarsze koszty.
Rozważ ten sam przykład powyżej. Przypomnijmy, że w ramach LIFO przepływy kosztów sprzedaży 350 jednostek są następujące:
Porównaj to z metodą wyceny zapasów FIFO, która rozciąga w pierwszej kolejności najstarsze zapasy:
W ramach FIFO sprzedaż 350 jednostek:
- 200 jednostek po 2 USD / jednostkę = 400 USD w KWS
- 125 jednostek po 3 USD / jednostkę = 375 USD w KWS
- 25 jednostek po 4 USD / jednostkę = 100 USD w KWS
Firma podałaby koszt sprzedanych towarów w wysokości 875 USD i zapasów w wysokości 2100 USD.
W ramach LIFO:
- KWS = 1700 USD
- Zapasy = 1275 USD
W ramach FIFO:
- KWS = 875 USD
- Zapasy = 2100 USD
W związku z tym widzimy, że sprawozdania finansowe dotyczące KWS i zapasów zależą od zastosowanej metody wyceny zapasów. Korzystając z opcji Last-In First-Out, koszty są większe, a koszty inwentarza mniejsze. Jak omówiono poniżej, ma to kilka konsekwencji dla sprawozdań finansowych firmy.
Wpływ metody wyceny zapasów LIFO na sprawozdania finansowe
Przypomnij sobie przykład porównawczy Last-In First-Out i inną metodę wyceny zapasów, FIFO. Te dwie metody dają różne zapasy i koszt własny sprzedaży. Teraz ważne jest, aby rozważyć - jaki wpływ ma zastosowanie LIFO na sprawozdania finansowe firmy Trzy sprawozdania finansowe Trzy sprawozdania finansowe to rachunek zysków i strat, bilans i zestawienie przepływów pieniężnych. Te trzy podstawowe stwierdzenia są zawiłe?
1. Niska jakość wyceny bilansowej
Korzystając z LIFO, bilans pokazuje niższą jakość informacji o zapasach. Najpierw ponosi najnowsze zakupy, pozostawiając starsze, nieaktualne koszty w bilansie jako zapasy.
Na przykład weźmy pod uwagę firmę, która początkowo ma dwa skutery śnieżne, których koszt jednostkowy wynosi 50 000 USD. Firma kupuje kolejny skuter śnieżny za 75 000 dolarów. Za sprzedaż jednego skutera śnieżnego firma wyda koszt nowego skutera - 75 000 USD. W związku z tym dostarczy niższej jakości informacje w bilansie w porównaniu z innymi metodami wyceny zapasów, ponieważ koszt starszego skutera śnieżnego jest kosztem przestarzałym w porównaniu z obecnymi kosztami skutera śnieżnego.
2. Wysoka jakość dopasowania rachunku zysków i strat
Ponieważ LIFO wydaje najnowsze koszty, istnieje doskonałe dopasowanie w rachunku zysków i strat. Przychód ze sprzedaży zapasów jest dopasowany do kosztu nowszego kosztu zapasów.
Na przykład weźmy pod uwagę firmę z początkowym zapasem 100 kalkulatorów przy koszcie jednostkowym 5 USD. Firma kupuje kolejne 100 jednostek kalkulatorów po wyższym koszcie jednostkowym wynoszącym 10 USD ze względu na niedobór materiałów użytych do ich produkcji. Gdyby firma dokonała sprzedaży 50 sztuk kalkulatorów metodą LIFO, to ostatnie koszty kalkulatorów zostałyby dopasowane do przychodu ze sprzedaży. Zapewniłoby to doskonałe dopasowanie przychodów i kosztów sprzedanych towarów w rachunku zysków i strat.
LIFO w standardach rachunkowości
Zgodnie z MSSF MSSF Standardy MSSF to Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej (MSSF), które składają się z zestawu zasad rachunkowości, które określają, w jaki sposób transakcje i inne zdarzenia księgowe muszą być przedstawiane w sprawozdaniach finansowych. Mają one na celu zachowanie wiarygodności i przejrzystości w świecie finansów i ASPE, stosowanie metody „ostatni na wejściu, pierwszy na wyjściu” jest zabronione. Jednak zgodnie z ogólnie przyjętymi zasadami rachunkowości użycie opcji Last-In First-Out jest dozwolone. Metoda wyceny zapasów jest zabroniona przez MSSF i ASPE ze względu na potencjalne zakłócenia rentowności przedsiębiorstwa i sprawozdań finansowych.
Aktualizacja zapasów MSR w 2003 r. Uniemożliwiła LIFO wykorzystywanie do sporządzania i prezentacji sprawozdań finansowych. Jedną z przyczyn jest to, że może to prowadzić do zmniejszenia obciążeń podatkowych w przypadku zawyżania cen. Przypomnij sobie przykład, który zrobiliśmy powyżej i załóżmy, że cena sprzedaży jednostki zapasów wynosi 15 USD:
W ramach LIFO:
- KWS = 1700 USD
- Przychód = 350 x 15 USD = 5250 USD
Zysk brutto w ramach LIFO = 5520 USD - 1700 USD = 3820 USD
W ramach FIFO:
- KWS = 875 USD
- Przychód = 350 x 15 USD = 5250 USD
Zysk brutto w ramach FIFO = 5520 USD - 875 USD = 4645 USD
W ramach LIFO firma odnotowała niższy zysk brutto, mimo że cena sprzedaży była taka sama. Teraz może wydawać się sprzeczne z intuicją, aby firma zaniżała zyski. Jednak stosując LIFO, koszt sprzedanych towarów jest wykazywany w wyższej kwocie, co powoduje niższy zysk, a tym samym niższy podatek. Dzięki temu może służyć jako narzędzie do oszczędzania na wydatkach podatkowych.
Jednak głównym powodem zaprzestania stosowania LIFO zgodnie z MSSF i ASPE jest wykorzystanie nieaktualnych informacji w bilansie. Przypomnijmy, że przy metodzie LIFO jakość wyceny bilansowej jest niska. Dlatego bilans może zawierać nieaktualne koszty, które nie są istotne dla użytkowników sprawozdań finansowych.
Kluczowe wnioski z Last-in First-Out (LIFO)
- Last-In First-Out najpierw kosztuje najnowsze koszty. Innymi słowy, koszt towarów zakupionych jako ostatni (ostatnie weszło) jest rozliczany jako pierwszy (pierwsze wyszło).
- Zapewnia niską jakość wyceny bilansowej.
- Zapewnia wysokiej jakości dopasowanie do rachunku zysków i strat.
- LIFO jest zabronione przez MSSF i ASPE. Jednak zgodnie z ogólnie przyjętymi zasadami rachunkowości w USA (GAAP) jest to dozwolone.
Więcej zasobów
Finance jest wiodącym dostawcą programu Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certyfikat FMVA® Dołącz do ponad 350 600 studentów, którzy pracują dla firm takich jak Amazon, JP Morgan i Ferrari, w ramach programu certyfikacji dla specjalistów finansowych, którzy chcą poszerzyć swoje umiejętności. Aby kontynuować naukę i rozwijać swoją karierę, pomocne będą następujące zasoby finansowe:
- Dni zapasów Zaległe dni zapasów Zapasy zaległych dni zapasów zaległych (DIO) to średnia liczba dni, przez które firma przechowuje swoje zapasy przed ich sprzedażą. Obliczenie zaległości w zapasach w dniach pokazuje, jak szybko firma może zamienić zapasy na gotówkę. Jest miernikiem płynności, a także wskaźnikiem efektywności operacyjnej i finansowej przedsiębiorstwa.
- Zmniejszenie zapasów Zmniejszenie zapasów Zmniejszenie zapasów występuje, gdy liczba produktów na stanie jest mniejsza niż liczba zarejestrowana na liście zapasów. Rozbieżność może wystąpić z powodu
- Cykl operacyjny Cykl operacyjny Cykl operacyjny (OC) odnosi się do dni potrzebnych firmie na przyjęcie zapasów, sprzedaż zapasów i zebranie gotówki ze sprzedaży zapasów. Cykl ten odgrywa ważną rolę w określaniu efektywności firmy.
- Projekcja pozycji pojedynczych bilansu Projekcja pozycji pojedynczych bilansu Projekcja pozycji pojedynczych bilansu obejmuje analizę kapitału obrotowego, rzeczowych aktywów trwałych, kapitału zadłużenia i dochodu netto. W tym przewodniku opisano sposób obliczania
