Securities Investor Protection Corporation (SIPC) jest organizacją non-profit, finansowaną przez członków, która działa na rzecz ochrony klientów przed stratami finansowymi w przypadku bankructwa firmy maklerskiej Upadłość Upadłość to status prawny osoby ludzkiej lub innej (firma lub agencja rządowa), która nie jest w stanie spłacić swoich niespłaconych długów wobec wierzycieli. . SIPC został utworzony w Stanach Zjednoczonych w 1970 r. Na mocy ustawy o ochronie inwestorów w papierach wartościowych w celu zmniejszenia niepewności inwestorów i pobudzenia inwestycji na rynku papierów wartościowych.
SIPC jest organizacją finansowaną przez członków, co oznacza, że każda firma członkowska wnosi wkład do puli wzajemnie finansowanej, którą można wykorzystać na roszczenia w przypadku, gdy którakolwiek firma członkowska ma kłopoty finansowe. Członkowie SIPC muszą również przestrzegać pewnych zasad, aby utrzymać członkostwo i pozostać częścią SIPC.
Jak to działa?
SIPC chroni klientów wszystkich zarejestrowanych firm maklerskich w Stanach Zjednoczonych. Gdy firma maklerska upadnie lub zostanie zlikwidowana, a aktywa klientów są zagrożone, SIPC podejmuje działania, działając jako:
- Podmiot, który organizuje sposób dystrybucji aktywów firm maklerskich, które upadły, do klientów.
- Ubezpieczyciel, który chroni każdego klienta do kwoty 500 000 USD w postaci brakujących papierów wartościowych Zbywalne papiery wartościowe Zbywalne papiery wartościowe to nieograniczone krótkoterminowe instrumenty finansowe emitowane albo na udziałowe papiery wartościowe, albo na dłużne papiery wartościowe spółki notowanej na giełdzie. Spółka emitująca tworzy te instrumenty w celu pozyskania środków na dalsze finansowanie działalności i ekspansji. , co obejmuje limit 250 000 USD na gotówkę.
- Pośrednik, który przekazuje aktywa klientów do innego biura maklerskiego w przypadku niepowodzenia finansowego.
SIPC wspiera rozwój firm maklerskich w Stanach Zjednoczonych, umożliwiając inwestorom poczucie bezpieczeństwa w zakresie ich aktywów i zachęcając do inwestycji.
Ważne ostrzeżenia w Securities Investor Protection Corporation
- Firma maklerska musi być członkiem SIPC, aby inwestor był chroniony. Listę członków SIPC można znaleźć tutaj.
- SIPC nie zapewnia żadnej ochrony przed spadkiem wartości aktywów, tj. Nie działa w celu zmniejszenia ryzyka systematycznego lub ryzyka idiosynkratycznego Ryzyko idiosynkratyczne Ryzyko idiosynkratyczne, czasami określane także jako ryzyko niesystematyczne, jest nieodłącznym ryzykiem związanym z inwestowaniem w określone aktywa - takie jak akcje - z którymi boryka się inwestor. Występuje tylko wtedy, gdy firma członkowska znajduje się w trudnej sytuacji finansowej, a aktywa klientów znikają, w celu odzyskania i zapewnienia klientom bezpieczeństwa.
- SIPC chroni tylko niektóre klasy aktywów. Aktywa chronione obejmują akcje, obligacje, weksle, skrypty dłużne, akcje zbywalne, certyfikaty depozytowe, opcje sprzedaży / kupna / straddle oraz środki pieniężne do 25 000 USD. Aktywa niezabezpieczone obejmują towary, waluty, kontrakty futures, renty o stałej wartości, fundusze hedgingowe, kontrakty inwestycyjne, które nie są zarejestrowane w amerykańskiej Komisji Papierów Wartościowych i Giełd. (SEK).
Przykład ilustrujący - sprawa Lehman Brothers
Likwidacja Lehman Brothers po globalnym kryzysie finansowym 2008-2009 Globalny kryzys finansowy 2008-2009 Globalny kryzys finansowy lat 2008-2009 odnosi się do ogromnego kryzysu finansowego, z jakim borykał się świat w latach 2008-2009. Kryzys finansowy odcisnął piętno na osobach i instytucjach wokół na całym świecie, pod głębokim wpływem milionów Amerykanów. Instytucje finansowe zaczęły tonąć, wiele zostało wchłoniętych przez większe podmioty, a rząd Stanów Zjednoczonych został zmuszony do zaoferowania pomocy finansowej, co jest jedną z najbardziej złożonych, przeciągających się spraw w historii SIPC. W ciągu kilku dni od likwidacji firmy 19 września 2008 r. SIPC przekazał 105 miliardów dolarów w postaci majątku klientów dla około 110 000 klientów.
Do 2 grudnia 2008 r. Do klientów wysłano 925 000 formularzy roszczeń w celu ich zgłoszenia i odzyskania, przy czym ostateczny termin składania roszczeń upływa 1 czerwca 2009 r. (Klienci, którzy złożyli roszczenia później niż podana data, mogą nie odzyskać żadnych aktywów).
Jednak sprawa likwidacyjna jest nadal w toku - ostatnia aktualizacja miała miejsce w 2018 r., Kiedy Lehman Brothers zgodził się na ostateczne przyspieszone wybory dotyczące dystrybucji, które umożliwiają niezabezpieczonym wierzycielom spłatę i uzyskanie dodatkowego 1,48% zwrotu.
Więcej zasobów
Finance oferuje Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification Akredytacja Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ to globalny standard dla analityków kredytowych obejmujący finanse, rachunkowość, analizę kredytową, analizę przepływów pieniężnych, modelowanie zobowiązań, pożyczki spłaty i nie tylko. program certyfikacji dla tych, którzy chcą przenieść swoją karierę na wyższy poziom. Aby dalej uczyć się i rozwijać swoją bazę wiedzy, zapoznaj się z dodatkowymi odpowiednimi zasobami poniżej:
- Przyczyny złego kredytu Przyczyny złego kredytu Pożyczkodawca może odmówić potencjalnemu pożyczkobiorcy pożyczki z powodu wielu przyczyn złego kredytu. Zły kredyt to zapis osoby, która w przeszłości nie dokonała terminowych płatności
- Rozdział 11 Rozdział 11 Upadłość Rozdział 11 to proces prawny, który obejmuje reorganizację długów i majątku dłużnika. Jest dostępny dla osób fizycznych, spółek, korporacji
- Zdarzenie kredytowe Zdarzenie kredytowe Zdarzenie kredytowe odnosi się do negatywnej zmiany w zdolności kredytowej kredytobiorcy, która uruchamia warunkową płatność w ramach swapu ryzyka kredytowego (CDS). Występuje, gdy osoba lub organizacja nie spłaca długu i nie jest w stanie przestrzegać warunków zawartej umowy, uruchamiając kredytowy instrument pochodny, taki jak swap ryzyka kredytowego.
- Ryzyko systemowe Ryzyko systemowe Ryzyko systemowe to ta część całkowitego ryzyka, która jest spowodowana czynnikami pozostającymi poza kontrolą określonej firmy lub osoby. Systematyczne ryzyko jest spowodowane czynnikami zewnętrznymi w stosunku do organizacji. Wszystkie inwestycje lub papiery wartościowe podlegają systematycznemu ryzyku, dlatego jest to ryzyko niezdywersyfikowalne.
