Co to jest list intencyjny (LOI)?

List intencyjny (LOI) to krótka, niewiążąca umowa, która poprzedza wiążącą umowę, taką jak umowa zakupu udziałów lub umowa zakupu aktywów (ostateczne umowy Ostateczna umowa zakupu Ostateczna umowa zakupu (DPA) to dokument prawny, który rejestruje warunki między dwiema firmami, które zawierają umowę o fuzji, przejęciu, zbyciu, joint venture lub jakiejś formie sojuszu strategicznego (jest to umowa wzajemnie wiążąca). Istnieją jednak pewne postanowienia, które są wiążące, takie jak nieujawnianie, wyłączność i obowiązujące prawo.

Główne punkty, które są zwykle zawarte w liście intencyjnym, to:

  • Opis i struktura transakcji
  • Oś czasu
  • Należyta staranność
  • Poufność
  • Elitaryzm

Listy intencyjne są często przygotowywane przez bankierów inwestycyjnych. Ścieżka kariery w bankowości inwestycyjnej. Dowiedz się o wynagrodzeniach w bankowości inwestycyjnej, o tym, jak zostać zatrudnionym i co robić po karierze w IB. Dział bankowości inwestycyjnej (IBD) pomaga rządom, korporacjom i instytucjom w pozyskiwaniu kapitału oraz przeprowadzaniu fuzji i przejęć (M&A). w imieniu emitentów korporacyjnych Informacje korporacyjne Informacje prawne dotyczące korporacji Corporate Finance Institute (finanse). Ta strona zawiera ważne informacje prawne dotyczące finansów, w tym adres siedziby, numer podatkowy, numer firmy, zaświadczenie o założeniu, nazwę firmy, znaki towarowe, radcę prawnego i księgowego. . Poniżej znajduje się przykład szablonu LOI.

Przykład i szablon listu intencyjnego (LOI)

Pobierz bezpłatny szablon

Wpisz swoje imię i nazwisko oraz adres e-mail w poniższym formularzu lub kliknij link, aby pobrać darmowy szablon LOI już teraz!

Szablon listu intencyjnego - przykład

Uwaga: ten szablon listu intencyjnego (LOI) służy wyłącznie do celów edukacyjnych i nie powinien być używany do żadnych innych celów.

POUFNY

Data

POCZTĄ ELEKTRONICZNĄ

IMIĘ

ADRES

Szanowne Imię,

Piszemy, aby przedstawić list intencyjny od OUR NAME Inc. („Krótsza nazwa”) w sprawie transakcji Transakcje Zasoby i wskazówki dotyczące zrozumienia umów i transakcji w bankowości inwestycyjnej, rozwoju korporacyjnym i innych obszarach finansów przedsiębiorstw. Pobierz szablony, przeczytaj przykłady i poznaj strukturę umów. Umowy o zachowaniu poufności, umowy zakupu udziałów, zakupy aktywów i inne zasoby związane z fuzjami i przejęciami („Transakcja”) z TARGET NAME Inc. („DOCELOWA NAZWA” lub „Firma”). Doceniamy czas i energię, którą Ty i Twój zespół daliście nam podczas omawiania tej możliwości i informacji, które zostały dotychczas przekazane.

Ponieważ nadal poświęcamy czas na ocenę NAZWY DOCELOWEJ, wierzymy, że NASZA NAZWA wniesie do Firmy unikalną wartość i możliwości, przyspieszając rozwój i wzrost NAZWA DOCELU. Wierzymy, że możemy napędzać strategię rozwoju TARGET NAME, robiąc X, Y i Z.

Omówienie i struktura transakcji

Na podstawie naszego wstępnego przeglądu dostarczonych informacji i z zastrzeżeniem warunków określonych poniżej, NASZE NAZWA ma przyjemność złożyć ten niewiążący list intencyjny („Propozycja”) dotyczący transakcji z NAZWA DOCELOWA. Proponujemy zakup 100% kapitału Akcjonariusze Kapitał Akcjonariusze (znany również jako Akcjonariat) to rachunek w bilansie spółki, który składa się z kapitału zakładowego oraz zysków zatrzymanych. Przedstawia również wartość rezydualną aktywów pomniejszoną o zobowiązania. Przestawiając pierwotne równanie księgowe, otrzymujemy Kapitały Akcjonariuszy = Aktywa - Pasywa Spółki, w tym wszystkie aktywa i pasywa, w taki sposób, że NAZWA DOCELOWA nadal ma znaczną ekspozycję na przyszłe wzrosty.

Uważamy, że aby transakcja zakończyła się sukcesem, nasze interesy muszą być zgodne. Mając to na uwadze, zaprojektowaliśmy strukturę wynagrodzeń, która pozwala wszystkim stronom na sprawiedliwe korzystanie z naszego przyszłego sukcesu.

Oferujemy całkowitą cenę zakupu XXX mln USD, na którą składają się:

  • XXX USD gotówki. Ekwiwalenty środków pieniężnych Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych są najbardziej płynnymi ze wszystkich aktywów w bilansie. Ekwiwalenty środków pieniężnych obejmują papiery wartościowe rynku pieniężnego, akcepty bankowe na zamknięcie
  • XXX USD - akcje Akcje rozwodnione pozostające w obrocie Akcje rozwodnione pozostające w obrocie to całkowita liczba akcji, które spółka miałaby, gdyby wszystkie rozwodnione papiery wartościowe zostały wykonane i zamienione na akcje. NASZEGO IMIENIA, wystawiana natychmiast po zamknięciu i niepodlegająca okresowi nabywania uprawnień stanowiąca około XX% NASZEJ NAZWY;
  • XXX USD wzrostu wydajności - udziały w wynikach NASZEJ NAZWY (dodatkowe około XX%), wydawane po osiągnięciu następujących celów / kamieni milowych:
    • Kamień milowy nr 1 w roku 20XX
    • Kamień milowy nr 2 w roku 20XX
  • Ostateczna cena zakupu zostanie skorygowana o zwyczajowe zmiany kapitału obrotowego netto w kapitale obrotowym modelowania finansowego, które zostaną odzwierciedlone w części gotówkowej ceny zakupu.
Ilustracyjna oś czasu

Biorąc pod uwagę znaczenie harmonogramu NAZWA DOCELU w odniesieniu do tej transakcji, zaproponowaliśmy następujący ogólny harmonogram:

  • Data: Finansowe badanie due diligence i wycena Metody wyceny Przy wycenie spółki jako kontynuującej działalność stosuje się trzy główne metody wyceny: analiza DCF, spółki porównywalne i transakcje precedensowe. Te metody wyceny są wykorzystywane w bankowości inwestycyjnej, badaniach kapitału, private equity, rozwoju przedsiębiorstw, fuzjach i przejęciach, wykupach lewarowanych i finansach
  • Data: Due diligence operacyjne i wizyta NAZWA NAZWISKA w siedzibie firmy TARGET NAME
  • Data naprzód: sporządzenie ostatecznego porozumienia
Proces należytej staranności

Ta transakcja ma dla nas najwyższy priorytet i jesteśmy przygotowani do jak najszybszego jej przeprowadzenia; ważne jest, abyście podjęli to samo zobowiązanie wobec nas, zanim poświęcimy dodatkowy czas i zasoby, aby wykorzystać tę szansę. NASZE NAZWISKO opracowało tezę inwestycyjną i zrozumienie biznesu poprzez naszą wstępną analizę due diligence, w tym kilka rozmów z kierownictwem, a także wstępny przegląd danych. Wyobrażamy sobie, że nasza pozostała należyta staranność Due Diligence Due diligence to proces weryfikacji, dochodzenia lub audytu potencjalnej transakcji lub okazji inwestycyjnej w celu potwierdzenia wszystkich istotnych faktów i informacji finansowych oraz zweryfikowania wszystkiego, co zostało poruszone podczas transakcji fuzji i przejęć lub proces inwestycyjny. Badanie due diligence jest zakończone przed zamknięciem transakcji. obejmowałyby, ale nie ograniczałyby się dodue diligence handlowe, księgowe i finansowe, a także zwyczajowe prace prawne, podatkowe i regulacyjne. Wierzymy, że przy pełnej współpracy Spółki możemy szybko zakończyć naszą analizę due diligence i przedstawić NAZWĘ DOCELOWĄ ostateczną umowę w ciągu ośmiu tygodni od daty zaakceptowania naszej Propozycji.

Wyłączność i poufność

Jeśli Spółka jest zainteresowana realizacją proponowanej Transakcji, potrzebowalibyśmy sześćdziesięciu dni wyłączności („Okres wyłączności”) na sfinalizowanie naszego badania due diligence i wynegocjowanie ostatecznej dokumentacji, z zastrzeżeniem 60-dniowego przedłużenia, jeśli NASZE IMIĘ działa w dobrej wierze sfinalizować transakcję w pierwotnym terminie wygaśnięcia. W świetle wyceny naszej Oferty, uważamy, że przyznanie wyłączności na tym etapie będzie korzystne dla Projektu i jego Udziałowców. W celu wykonania naszej należytej staranności i zabezpieczenia dodatkowego wymaganego kapitału, będziemy potrzebować rozsądnego dostępu do informacji o Spółce oraz możliwości dzielenia się tymi informacjami z naszymi potencjalnymi partnerami kapitałowymi i źródłami finansowania dłużnego w sposób, który chroni poufność Państwa informacji i nasze dyskusje.Projekt umowy o wyłączności i poufności Umowy o zachowaniu poufności w bankowości inwestycyjnej W miarę możliwości bankierzy inwestycyjni powinni unikać zawierania umów o zachowaniu poufności jako warunku otrzymania informacji poufnych. jest załączony jako Załącznik A do rozważenia („Umowa o wyłączności i poufności”). Podkreślamy naszą chęć zakończenia proponowanej Transakcji w sposób sprawny i skuteczny oraz gotowość do mobilizacji zasobów, aby szybko ruszyć naprzód. W tym celu i zakładając, że podpisujemy ten list z wyprzedzeniem, sugerowalibyśmy jak najszybsze spotkanie organizacyjne w celu uzgodnienia planu pracy w okresie wyłączności.bankierzy inwestycyjni powinni unikać zawierania umów o zachowaniu poufności jako warunku otrzymania informacji poufnych. jest załączony jako Załącznik A do rozważenia („Umowa o wyłączności i poufności”). Podkreślamy naszą chęć zakończenia proponowanej Transakcji w sposób sprawny i skuteczny oraz gotowość do mobilizacji zasobów, aby szybko ruszyć naprzód. W tym celu i zakładając, że podpisujemy ten list z wyprzedzeniem, sugerowalibyśmy jak najszybsze spotkanie organizacyjne w celu uzgodnienia planu pracy w okresie wyłączności.bankierzy inwestycyjni powinni unikać zawierania umów o zachowaniu poufności jako warunku otrzymania informacji poufnych. jest załączony jako Załącznik A do rozważenia („Umowa o wyłączności i poufności”). Podkreślamy naszą chęć zakończenia proponowanej Transakcji w sposób sprawny i skuteczny oraz gotowość do mobilizacji zasobów, aby szybko ruszyć naprzód. W tym celu i zakładając, że podpisujemy ten list z wyprzedzeniem, sugerowalibyśmy jak najszybsze spotkanie organizacyjne w celu uzgodnienia planu pracy w okresie wyłączności.Podkreślamy naszą chęć zakończenia proponowanej Transakcji w sposób sprawny i skuteczny oraz gotowość do mobilizacji zasobów, aby szybko ruszyć naprzód. W tym celu i zakładając, że podpisujemy ten list z wyprzedzeniem, sugerowalibyśmy jak najszybsze spotkanie organizacyjne w celu uzgodnienia planu pracy w okresie wyłączności.Podkreślamy naszą chęć zakończenia proponowanej Transakcji w sposób sprawny i skuteczny oraz gotowość do mobilizacji zasobów, aby szybko ruszyć naprzód. W tym celu i zakładając, że podpisujemy ten list z wyprzedzeniem, sugerowalibyśmy jak najszybsze spotkanie organizacyjne w celu uzgodnienia planu pracy w okresie wyłączności.

Niewiążące zobowiązanie

To niewiążące wskazanie zainteresowania Wyrażenie zainteresowania (EOI) Wyrażenie zainteresowania (EOI) jest jednym z pierwszych dokumentów transakcji udostępnianych przez kupującego ze sprzedającym w ramach potencjalnej transakcji M&A. EOI wskazuje na poważne zainteresowanie kupującego faktem, że jego firma byłaby zainteresowana dokonaniem określonej wyceny i przejęciem firmy sprzedawcy w drodze formalnej oferty. są poufne i nie mogą być ujawniane innym osobom niż Tobie, Firmie i jej doradcom na zasadzie ścisłej potrzeby. Jego celem nie jest i nie powinno być uważane za stworzenie wiążącego zobowiązania ze strony NASZEJ NAZWY lub któregokolwiek z jej podmiotów stowarzyszonych do angażowania się w jakąkolwiek transakcję ze Spółką lub do kontynuowania rozważania takiej transakcji. Z zastrzeżeniem następującego zdania,żadna ze stron nie będzie w żaden sposób związana z niniejszym pismem, chyba że i do czasu zawarcia przez strony ostatecznego porozumienia, a wówczas będzie związana tylko zgodnie z warunkami takiego porozumienia. Bez względu na stanowiące inaczej zapisy niniejszego listu, Umowa o wyłączności i poufności, po podpisaniu przez jej strony, będzie stanowić wiążące zobowiązania jej stron.

Jesteśmy bardzo podekscytowani potencjalną możliwością i mamy nadzieję, że są Państwo w równym stopniu zainteresowani kontynuowaniem konstruktywnego i szybkiego dialogu. Cieszymy się na współpracę z Tobą w celu zakończenia tej transakcji.

Bardzo szczerze,

[Podpis]

Imię

Nazwa firmy

Uwaga: ten szablon listu intencyjnego (LOI) służy wyłącznie do celów edukacyjnych i nie powinien być używany do żadnych innych celów.

Więcej zasobów

Sporządzenie listu intencyjnego (LOI) to ważna umiejętność dla profesjonalistów w bankowości inwestycyjnej. Ścieżka kariery w bankowości inwestycyjnej. Poradnik dotyczący kariery w bankowości inwestycyjnej - zaplanuj ścieżkę kariery w IB. Dowiedz się o wynagrodzeniach w bankowości inwestycyjnej, o tym, jak zostać zatrudnionym i co robić po karierze w IB. Dział bankowości inwestycyjnej (IBD) pomaga rządom, korporacjom i instytucjom w pozyskiwaniu kapitału oraz przeprowadzaniu fuzji i przejęć (M&A). , private equity Profil kariery na rynku private equity Analitycy i współpracownicy private equity wykonują podobną pracę jak w bankowości inwestycyjnej. Praca obejmuje modelowanie finansowe, wycenę, długie godziny pracy i wysokie wynagrodzenie. Private equity (PE) to typowy rozwój kariery bankierów inwestycyjnych (IB). Analitycy w IB często marzą o „przejściu” na stronę kupującą,i rozwój korporacji Rozwój korporacyjny Ścieżka kariery Praca w zakresie rozwoju korporacyjnego obejmuje fuzje, przejęcia, zbycia i pozyskiwanie kapitału we własnym zakresie dla korporacji. Rozwój korporacyjny („corp dev”) jest odpowiedzialny za przeprowadzanie fuzji, przejęć, zbycia aktywów i wewnętrznego pozyskiwania kapitału dla korporacji. Poznaj ścieżkę kariery. .

Poniższe zasoby mogą być pomocne, aby przenieść swoją karierę w dziedzinie finansów korporacyjnych na wyższy poziom:

  • Szablon arkusza terminów
  • Szablon protokołu posiedzenia zarządu
  • Techniki wyceny Metody wyceny Przy wycenie spółki kontynuującej działalność stosuje się trzy główne metody wyceny: analiza DCF, spółki porównywalne i transakcje precedensowe. Te metody wyceny są wykorzystywane w bankowości inwestycyjnej, badaniach kapitału, private equity, rozwoju przedsiębiorstw, fuzjach i przejęciach, wykupach lewarowanych i finansach
  • Typy modeli finansowych Typy modeli finansowych Najpopularniejsze typy modeli finansowych to: model 3-wyciągowy, model DCF, model M&A, model LBO, model budżetowy. Odkryj 10 najlepszych typów

Więcej przydatnych zasobów znajdziesz w witrynie Finance's Template Marketplace!

Zalecane

Co to jest opcja na akcje?
Co to jest jednostka?
Co to jest korekta wyceny kredytowej (CVA)?